行业动态 - 存储市场正经历可能是有史以来最严重的供应短缺，主要原因是人工智能建设消耗了行业所能生产的所有芯片 [1] - 2026年第一季度，传统DRAM的合约价格飙升高达95% [1] - NAND闪存价格连续多个季度大幅上涨 [1] 相关公司表现 - 美光科技是投资者通常关注的公司，但并非唯一的赢家 [1] - 闪迪、西部数据和希捷科技也正在从中获利 [2] - 闪迪在三家公司中对供应短缺的暴露最直接，因为它生产价格正在飙升的固态硬盘中的NAND闪存芯片 [4] 闪迪公司具体分析 - 在截至2026年4月3日的2026财年第三季度，闪迪营收达到59.5亿美元，环比增长97%，同比增长251% [5] - 数据中心业务引领增长，营收环比增长233%至14.7亿美元，约占公司总营收的四分之一 [5] - 价格上涨几乎直接转化为利润，推动非GAAP调整后毛利率达到约78% [5] - 该季度产生了近30亿美元的自由现金流 [5] - 公司正在推进基于多年客户合作的新商业模式，并得到坚定的财务承诺支持 [6] - 管理层预计仅2026财年第四季度的调整后每股收益就将在30至33美元之间 [7] - 截至撰稿时，公司股价在2026年已飙升超过800%，交易价格约为2200美元 [7]