文章核心观点 MKS Instruments宣布拟私募发行10亿美元2030年到期的可转换优先票据，还可能授予初始购买者额外购买1.5亿美元票据的选择权，公司说明了资金用途、票据条款及相关交易安排等情况 [1] 发行情况 - 公司拟私募发行10亿美元2030年到期的可转换优先票据，初始购买者有13天选择权可额外购买最多1.5亿美元票据，发行受市场等条件限制 [1] 资金用途 - 部分净收益用于支付上限期权交易成本，剩余用于偿还约8.5亿美元有担保美元B类定期贷款未偿借款及一般公司用途；若初始购买者行使额外购买权，部分净收益用于额外上限期权交易，其余偿还额外借款及应计利息 [2] 票据条款 - 票据为无担保优先债务，2024年12月1日起每年6月1日和12月1日半年付息一次，2030年6月1日到期，特定条件下2027年6月5日后公司可赎回 [3] - 转换时公司支付现金至多为转换票据本金总额，超出部分可选择现金、普通股或两者组合支付；2030年3月1日前特定事件和期间可转换，之后至到期前第二个预定交易日可随时转换，利率、转换率等发行定价时确定 [4] - 若公司在票据到期前发生根本性变更，持有人可要求公司按本金加应计未付利息回购 [5] 上限期权交易 - 定价时公司预计与交易对手进行私下协商的上限期权交易，可减少普通股潜在摊薄和/或抵消超额现金支付，若初始购买者行使额外购买权，将进行额外上限期权交易 [6] 市场影响 - 交易对手及关联方建立初始套期保值时可能进行衍生品交易和/或购买普通股，会影响股价或票据价格 [7] - 定价后至到期前交易对手及关联方可能调整套期保值头寸，会影响股价或票据价格，进而影响持有人转换能力和转换所得对价 [8][9] 发行合规 - 票据将根据规则144A向合格机构买家发售，票据及转换股份未也不会注册，发售将通过私募备忘录进行 [10]