文章核心观点 “Magnificent Seven”股票并非徒有虚名，虽市值已处高位，但仍有投资价值，其中Meta Platforms和Amazon值得长期持有 [1] Meta Platforms - 业务极具韧性，虽前几年受经济、利率和广告支出影响，但坚持策略实现反弹，过去几个季度营收增长、盈利转正、自由现金流上升 [2] - 庞大生态系统是其复苏秘诀之一，一季度日活用户达32.4亿，同比增长7%，通过多样业务从用户处获利 [2] - 短视频Reels发挥关键作用，利用AI推荐系统吸引用户，也用AI帮助企业设计高回报广告活动，凭借庞大用户网络，广告业务难流失 [3] - 有诸多增长机会，在生成式AI领域发力，发布大语言模型Llama和AI虚拟助手Meta AI，还在建设元宇宙，未来或成重要收入源 [3][4] - 极具创新能力，庞大用户生态使其能尝试多种盈利策略，如计划加强WhatsApp的付费和商务消息变现 [4] - 作为领先社交媒体平台，网络效应确保其地位，现还提供股息，业务强劲可支撑长期分红增长，红利再投资可增加收益 [4][5] Amazon - 从在线书店发展成电商巨头，管理层善于识别和把握机会，有创新能力引领所在行业 [6] - 有三个长期增长机会，一是电商，美国电商在零售销售中占比从2023年同期的14.9%增至2024年一季度的15.9%，作为美国领先电商平台（去年市场份额37.6%）将受益，网站人气也为广告业务带来收入 [6][7] - 二是云计算，一季度市场份额31%，行业将大幅扩张，作为领导者将从中受益 [7] - 三是AI，通过云计算部门Amazon Web Services提供多种AI服务，还在构建大语言模型与OpenAI竞争 [7] - 还能从视频和音乐流媒体、医疗投资等机会中获益，即使市值接近2万亿美元仍能跑赢市场 [7]