文章核心观点 - 高露洁棕榄公司凭借核心业务创新、拓展相邻品类和新市场渠道的战略，具备长期增长潜力，虽面临通胀等挑战，但仍有盈利增长及市场份额提升表现 [1] 公司优势 - 公司是领先的消费品公司，全球家庭渗透率达61.6% [1] - 2024年第一季度有机销售额增长9.8%，过去一年股价涨幅24.1%，优于行业的13.5%和板块3.6%的跌幅 [1] - 扎克斯对公司本财年销售额和收益的共识估计分别较上年增长3.9%和9.3% [2] - 持续的强定价和增长举措使公司受益，2024年第一季度利润率提升，预计未来毛利率扩张 [3] - 公司通过创新和品牌投资保持市场份额增长，聚焦相邻品类和口腔护理产品高端化 [4] - 数字化转型和数据分析有助于提升收入和盈利能力，收入增长管理举措利于未来增长 [5] 公司挑战 - 通胀和宏观经济环境带来挑战，原材料和包装成本上升影响盈利能力 [6] - 中国市场销量疲软、自有品牌增长放缓及宠物营养业务调整影响近期销售 [6] - 2024年销售受外汇波动的个位数负面影响 [6] 其他推荐股票 - 宠物食品公司Freshpet，当前财年销售额和收益预计分别增长24.8%和177.1%，扎克斯评级为1（强力买入） [7] - Vital Farms提供牧场养殖食品，当前财年销售额和每股收益预计分别增长22.5%和59.3%，扎克斯评级为1 [7][8] - 百事公司是全球领先食品饮料公司，当前财年销售额和收益预计分别增长3.6%和7.1%，扎克斯评级为2（买入） [8]