报告行业投资评级 - 增持（维持） [1] 报告的核心观点 - 人形机器人再迎政策催化，明确拓展方向，国家重视该行业并指明发展方向 [1][8] - 多地抢先布局人形机器人研究基地，推动“产、学、研、用”一体化全链条发展 [1][8] - 人形机器人在物流领域商业化迈出实质性一步，未来有望拓展更多应用场景 [1][8] 根据相关目录分别进行总结 本周核心观点及投资建议 - 核心观点：政策为人形机器人行业带来机遇和挑战，明确拓展功能并探索开发相关机器人；安徽获批产业创新中心，两家清华系公司入驻四川创新中心；全球物流服务商 GXO 在人形机器人领域有重要举措 [8] - 投资建议：利好政策和各地布局有望推动产业发展，中国零部件厂商有望受益，建议关注奥比中光、芯动联科、柯力传感 [3][9] 板块行情回顾 - 本期沪深 300 下跌 0.97%，A股申万机械设备指数下跌 1.53%，在申万 31 个一级子行业中排名第 8 [1][9] - 申万机械设备二级子行业中轨交设备 II 表现较好，上涨 1.66%，通用设备表现较差，下跌 2.58% [1][11] - 申万机械设备三级子行业中印刷包装机械表现较好，上涨 0.25%，仪器仪表表现较差，下跌 3.37% [1][12] 行业重点新闻(20240624 - 20240628) - 6 月 27 日，GXO 与 Agility Robotics 签署多年期协议，部署 Digit，是业界首次正式商业部署和首次机器人即服务 (RaaS) 部署人形机器人 [15] - GXO 与 Apptronik 合作开展早期概念验证计划，推进人形创新 [15] - 2024 年 1 - 5 月我国新能源重卡销量为 20776 辆，同比增长 139%，渗透率 8.21%，销量提升得益于政策、成本、技术等因素 [15] - 塞尔维亚紫金铜业博尔铜业有限公司新购入利勃海尔柴油发动机驱动挖掘机 R 9300，该产品有成本和油耗优势 [16] 重点公司公告（20240624 - 20240628） - 三一重工完成股份回购，回购股份 43361800 股，占总股本 0.51%，用于员工持股计划或股权激励 [17] - 中鼎股份子公司成为国内某头部自主品牌主机厂新平台项目空气悬挂系统空气供给单元总成产品批量供应商，项目生命周期 5 年，总金额约 4.92 亿元 [17] - 众合科技中标绍兴市城市轨道交通 2 号线二期工程信号系统采购项目 [17]