报告核心观点 - 梳理近30天和近7天机构调研数前二十的热门公司，建议关注机构调研热度高且业绩表现较佳的公司，如中控技术、心脉医疗、乐鑫科技、深南电路和九号公司等，并摘录这些公司近期披露的部分机构调研公告信息供参考 [10][25][6] 机构调研热门公司梳理 近30天和近7天机构调研热门公司 - 近30天机构调研数前二十的热门公司有中控技术、心脉医疗和纬创电气等；近7天机构调研数前二十的热门公司有恒生电子、荣昌生物和一心堂等。上述公司中机构评级家数大于或等于10家的公司合计有17家，其中8家已发布2024年半年度业绩预告，心脉医疗、深南电路等公司2024年半年度归母净利润出现正增长 [10][25] - 近一月来外资机构调研次数较多的公司有汇川技术、新天绿能和埃斯顿等，其中和内资机构调研热度重合度高的公司有汇川技术、中控技术和华润微等 [5][34] 部分公司简介及财务数据 - 中控技术是流程工业智能控制解决方案领域的领军供应商，多项智能控制软件国内市场市占率多年第一，向新兴市场拓展海外业务有望成新增长点，即将发布首个行业AI大模型。2024年一季度营收17.38亿元，同比+20.25%，归母净利润1.45亿元，同比+57.39% [14] - 心脉医疗是港股微创医疗控股子公司，负责主动脉及外周血管介入医疗器械研发、生产和销售，持续推新产品并开拓海内外市场。2024年一季度营收3.58亿元，同比+25.38%，归母净利润1.84亿元，同比+47.63% [14] - 乐鑫科技是全球物联网Wi-Fi MCU芯片头部设计公司，2022年全球出货量居首，拓宽产品品类发展AI功能。2024年一季度营收3.87亿元，同比+21.71%，归母净利润0.54亿元，同比+73.43% [14] - 深南电路是电子互联领域领军企业，业务覆盖印刷电路板、电子装联和封装基板三大板块，印刷电路板业务竞争力全球领先。2024年一季度营收39.61亿元，同比+42.24%；归母净利润3.80亿元，同比+83.88% [14] - 九号公司是智能短交通和服务机器人领域领先企业，在智能服务机器人领域发展多年，与智能短交通产品底层技术有共通性。2024年一季度营收25.62亿元，同比+54.18%，归母净利润1.36亿元，同比+675.34% [14] 重点公司机构调研公告摘录 中控技术 - 流程工业首款AI时序大模型TPT利用先进AI技术为工业生产带来变革，作用于工业装置运行、决策优化等领域，实现多层级决策优化。公司将用TPT赋能、重构工业软件，为流程工业用户生产运行赋能 [17] - 中控技术加大TPT研发投入，每年进行一到两次版本更新，新版本发布后将向市场公布。在UCS和TPT新产品研发与部署、运行中坚守数据隐私保护与合规使用原则，确保客户数据安全 [17] - UCS作为“软件定义”的新一代控制系统，已在客户项目中落地应用，具有软件开箱即用、硬件即插即用等特点，改造装置可节省线缆、缩短改造周期。公司计划今年进行UCS批量的规范性和规模化推广 [117] 心脉医疗 - 2022年3月投资OMD，金额2100万美金，股份比例27.632%，投后估值7600万美金。此次收购OMD两家子公司合计72.368%股权，交易对价6500万美元，对应估值约8981.87万美元 [19][38] - OMD及其下属子公司具备质量管理体系、先进制造技术和多项专利商标，产品管线及核心技术具全球竞争力，有成熟销售渠道与市场推广能力。预计2024年度实现扭亏为盈 [39][40] - 收购完成后，在Lombard优势区域让其主导市场推广等工作，心脉优势区域综合调整。管理层基本无大调整，心脉制定战略方向和年度预算，OMD团队执行 [64] 乐鑫科技 - Q2需求好，营收同环比增长不错，5月创新纪录。需求增长因新客户采购和现有客户终端产品智能化渗透率提高、新品类增多 [66] - 维持40%毛利率目标，全年有信心达成，上游原材料涨价会进行价格传导。M5Stack 2024年6月1日起纳入合并范围 [45][47] - 除ESP32 - C5外新品明年高速增长，ESP32 - C6已贡献营收，ESP32 - H2量产，ESP32 - P4下月初零售。苹果选用ESP32 - C6为产品背书 [71] 深南电路 - 2024年上半年把握行业机会，加大市场拓展力度，订单同比增长，产能稼动率良好，业务收入同比增长，产品结构优化助益利润提升。预计上半年归母净利润9.1 - 10亿元，同比增长92.01% - 111.00%；扣非净利润8.2 - 9.1亿元，同比增长92.64% - 113.78% [53][54] - PCB业务长期深耕通信领域，2024年一季度以来，无线侧通信基站产品需求未明显改善，有线侧交换机、光模块等产品需求增长 [94] - 汽车电子是PCB业务重点拓展领域，聚焦新能源和ADAS方向，生产高频、HDI等产品，2024年一季度继续把握机会，推进定点项目需求释放 [95] 九号公司 - 618均价同比下滑后回升，略优于去年同期，2024年高客单价产品集中在7 - 8月发布。门店建店超预期，店销同比增长，618销售符合预期 [82][84][85] - 2025年聚焦产品和提升用户体验，预计产品力更强，优化渠道。海外市场初期投入，预计2025年尝试，2026年有实质动作，2027年国内站稳脚跟+海外大规模出货 [86] - 新国标增加北斗导航对公司有先发优势，2025年有拳头产品进入3000 - 4000元价格段 [87][104]