报告行业投资评级 - 电气设备行业投资评级为优于大市（维持）[3] 报告的核心观点 - 国务院办公厅印发《加快构建碳排放双控制度体系工作方案》，实现能耗双控向碳排放双控重大转变，推动绿色经济发展，提升新能源需求和装机量，绿氢、碳捕捉技术有望受益[15] - 我国新型储能领域中央企业创新联合体正式启动，标志着新型储能迈入高质量发展阶段，有望解决产业现存问题，提升需求[18] 各部分总结 国务院办公厅印发《加快构建碳排放双控制度体系工作方案》 - 总体要求：将碳排放指标纳入国家规划，构建制度体系；到2025年完善核算体系，为“十五五”实施双控奠定基础；“十五五”实施以强度控制为主、总量控制为辅的双控制度，确保碳达峰；碳达峰后实施以总量控制为主、强度控制为辅的双控制度，推动碳排放总量下降[13] - 完善规划制度：推动将碳排放指标纳入规划，“十五五”将碳排放强度降低作为约束性指标；制定碳达峰碳中和行动方案，细化落实部署；完善相关法规制度，清理不适应内容，修订相关办法[14][15] - 建立评价考核制度：合理分解指标，建立综合评价考核制度，推动省市建立碳排放预算管理制度[15] - 探索预警管控机制与完善企业制度：完善核算机制，建立监测预警机制，健全单位管理制度，发挥市场机制作用[15] - 开展项目评价与建立管理体系：完善节能审查和环境影响评价制度，制定核算规则标准，加强数据库建设，建立碳标识认证制度[15] 我国新型储能领域中央企业创新联合体正式启动 - 组建情况：由国家电网和南方电网牵头，33家中央企业和104家地方国企、民营企业、高校、科研院所及社团组织参与[16] - 目标作用：发挥中央企业作用，解决产业问题，推动研究和研发，促进创新链产业链融合，转化科技成果，带动产业发展，支撑中央企业发挥作用[16][17] - 成员表态：国家电网将协同攻关，形成创新生态，推动行业发展；南方电网将落实机制要求，促进产学研用合作，推动我国成为引领者[17] - 攻关任务：已布局57项重点攻关任务，围绕四大方向在多行业开展攻关，推动技术创新和产业水平提升[17] - 下一步计划：建立联合团队和平台，打造创新生态，攻关技术装备等；3年内形成技术成果，拓展示范工程，促进技术革新[17] 新能源汽车 - 投资建议：关注各细分领域稳健龙头、二线锂电企业、锂电材料优质标的、零部件龙头和新势力[19] - 行业要闻：6月中国电动车在欧洲市场份额创新高；美国推迟对中国电动汽车加征关税[29] - 个股公告：比亚迪7月新能源汽车动力电池及储能电池装机总量约16.519GWh，年累计装机约89.075GWh；产量32万辆，年累计产量195万辆，累计同比增长26.16%；销量34万辆，年累计销量196万辆，累计同比增长28.83%[30] 新能源发电 - 投资建议：光伏板块关注业绩确定龙头、逆变器环节和盈利修复龙头；风电板块关注海风、整机和零部件企业[31] - 行业要闻：国家电投签约老挝100万千瓦新能源项目；25家央企与新疆签合作意向书；贵州下发风光项目计划；新疆阿拉尔市光伏项目开工；上半年全国光伏新增并网1.02亿千瓦，同比增长31%；美国审查对华301关税涉及光伏电池；土耳其拟拨款支持太阳能电池产能；国家能源局开展相关工作[36] - 个股公告：海力风电计划投资建设项目；海优新材扩大产能、投资海外项目；禾迈股份回购股份；科华数据触发转股价格修正条款；高测股份选举董事会和监事会成员；晶科科技转让子公司股权；苏州固锝投资入伙；汇川技术激励持股计划解锁股份[37][39] 工控及电力设备 - 投资建议：电网与电力设备板块关注特高压一次设备、二次设备、配电网设备和出海电力设备企业[40] - 行业要闻：湖南首座国家电网重卡充电站建成投运；2024年中国电网基建投资超5300亿元；西北地区变电站投运；新型储能创新联合体启动；内蒙古输变电工程获批；贵阳贵安开展电网设备更新改造[44] - 个股公告：三一重能结项募投项目；伊戈尔签署投资合同；金杯电工上半年收入和净利润增长；中国西电子公司中标特高压项目；盛弘股份上半年营收和净利润增长[45] 本周板块行情（中信一级） - 电力设备及新能源行业过去一周下跌2.13%，涨跌幅居中信一级行业第30名，跑输沪深300指数1.40个百分点[47] - 上周涨幅前五为方正电机（30.02%）、英杰电气(14.02%)、蓝海华腾 (13.97%)、鸡志电器 (13.86%)、雷赛智能 (13.42%)；跌幅前五为中信博（-11.92%）、英可瑞（-9.94%）、新强联（-8.99%）、中国核电（-8.74%）、吉鑫科技（-8.31%）[49]