报告投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告核心观点 - 公司2024-2026年营收和归母净利润预计将保持17.72%的CAGR增长 [2] - 公司为汽车法规检测龙头企业,经营能力相对稳定 [2] 公司业务表现总结 营收情况 - 2024H1公司营收同比增长20.38%,2024Q2营收同比增长19.31% [7] - 公司主要业务中,汽车技术服务/专用汽车改装与销售/汽车燃气系统及关键零部件等业务收入增速较高 [7] 盈利能力 - 2024H1公司毛利率和净利率基本维持稳定,分别为40.59%和21.58% [7] - 装备制造业务收入占比提升导致毛利率略有下降 [7] 未来发展展望 - 公司风洞、新能源及智能网联等业务以及装备制造业务有望持续增长 [2] - 预计公司2024-2026年营收和归母净利润将保持17.72%的CAGR增长 [2]