报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 - 公司2024年前三季度实现营收83.77亿元,同比增长5.36%;归母净利润为4.12亿元,同比增长47.73% [6] - 2024年Q3公司净利率为7.74%,同比提升3.28个百分点,环比提升2.51个百分点,盈利能力提升 [6] - 公司中标中国移动GSE首标,助力中国移动打造无阻塞、高带宽及超低时延的新型智算中心网络,助力AIGC快速发展 [7] - 公司紧跟AI发展趋势,积极布局高速以太网交换机,未来有望收益于AI算力网络持续演进 [7] 财务数据总结 - 预计2024-2026年营收分别为122.45/140.97/160.87亿元,同比增速分别为6.09%/15.13%/14.12% [7] - 预计2024-2026年归母净利润分别为5.01/6.04/7.34亿元,同比增速分别为24.82%/20.66%/21.40% [7] - 预计2024-2026年EPS分别为0.88/1.06/1.29元/股 [7]