报告投资评级 - 长城汽车、银轮股份、拓普集团、爱柯迪评级为增持福耀玻璃评级为买入科博达评级为增持[1] 报告核心观点 - 2024.11.01 - 2024.11.08期间汽车板块跑赢大盘汽车板块指数+7.3% 上证综指+5.5% 创业板指+9.3% 且汽车板块周度成交额环比提升政策托底下汽车板块基本面向上建议增配汽车[1][7][8] 根据相关目录分别进行总结 1、本期动态 - 小鹏P7+于11月7日上市售价18.68万起当日大订破3万其智能化配置颇具竞争力上市12分钟大订破万辆截至当日24:00大定订单达31528辆小鹏P7+或为小鹏汽车销量突破转折点[1][5] - 11月8日特斯拉成为首批获得“汽车隐私保护”标识的车企其在上海超级工厂生产的车型符合国家相关标准[1][6] - 政策托底下汽车板块基本面向上量方面以旧换新政策加码地方政府推出提振政策新车上市带动零售上升且去年同期低基数预计年内乘用车零售同比增幅及零售量有望扩大价方面预计24H2豪华品牌与合资品牌跟进降价意愿度减弱价格战趋势放缓整车板块推荐比亚迪、长城汽车等零部件板块推荐福耀玻璃等[1][7] 2、本期板块追溯 - 2024.11.01 - 2024.11.08汽车板块PE - TTM(不调整)为29.8 1年历史估值分位为67.31% 乘用车/商用车/汽车零部件/汽车服务子板块本期PE - TTM(不调整)分别为30.0/41.0/27.5/341.3 1年历史估值分位分别为100.0%/94.2%/53.9%/75.0%[8] - 本期个股涨跌幅方面豪能股份领涨德尔股份领跌蓝黛科技领涨宗申动力领跌并列出了2024.11.01 - 2024.11.08涨跌幅前十个股和涨跌幅后十个股[10] 3、重要新闻与公告 - 均胜电子回购股份金额不低于1.5亿元不超过3亿元回购股份资金来源为专项贷款及自有资金回购股份将全部注销并减少注册资本回购价格不超过24元/股[11] - 保隆科技向不特定对象发行可转债相关发行结果公告包括保荐人、联席主承销商等信息[12] - 中鼎股份孙公司成都望锦成为国内某头部自主品牌主机厂两个新平台项目底盘轻量化总成产品的批量供应商项目生命周期6年生命周期总金额约33.95亿元[13] - 安凯客车发布2024年10月产销快报产量556辆本年累计4217辆累计较去年同期+25.88% 销量430辆本年累计4249辆累计较去年同期+28.68% 并列出大型客车、中型客车、轻型客车的产量和销量数据[14] - 还列举了光启技术、福田汽车、金龙汽车、东风股份等公司的相关产销数据公告[14][16][17][18] - 奥迪和上汽集团合作推出全新品牌AUDI 11月7日晚发布会上发布其首款概念车E concept[19] - 吉利熊猫卡丁与骑士于2024年11月5日上市售价4.59万元起MG ES5于11月6日上市售价10.39 - 13.39万元埃安RT于11月6日上市售价11.98 - 16.58万元吉利银河星舰7 EM - i于11月4日发布小鹏P7+于11月7日上市阿维塔12于11月2日上市[20][21][22][23][24][27] - 法国寻求推动全欧盟适用电动汽车补贴政策日本首次在公共道路实现L4级自动驾驶[25] 4、行业月度指标跟踪 - 2024年9月国内乘用车销量252.5万辆商用车销量28.4万辆新能源汽车销量128.7万辆市场占有率达44.9% 9月行业整体库存系数为1.29 并列出自主/合资/进口车经销商库存系数[28]