行业投资评级 - 行业评级为“增持” [1] 报告的核心观点 - 生命科学基础前沿研究持续活跃，生物技术革命浪潮席卷全球，加速融入经济社会发展，为应对生命健康、气候变化、资源能源安全、粮食安全等重大挑战提供了崭新的解决方案。国家发改委印发《“十四五”生物经济发展规划》，生物经济万亿赛道呼之欲出 [1] - 合成生物学指数涵盖化工、医药、工业、食品、生物医药等多领域公司，本周（2024/12/02-2024/12/06）华安合成生物学指数下跌4.52个百分点至1082.349，跑输上证综指6.85个百分点，跑输创业板指6.46个百分点 [1] - 凯赛生物66亿元定增落地，招商局集团入局，双方将在生物基聚酰胺材料方面深度合作，实现协同共进 [1] - 深圳光明科学城合成生物等75亿元产业基金落地，累计培育孵化引进合成生物初创型企业117家，总估值约360亿元 [3] - 中国代表团出席塑料污染政府间谈判委员会第五次会议，会议未能在部分关键议题上达成一致，决定休会并于2025年续会 [3] - 生物基材料专家邱学青院士、郭凯教授获何梁何利基金奖 [4] - 美国AI初创公司发布蛋白质大模型ESM C，旨在预测结构、功能并促进新发现，加快新药和合成生物学应用的发现 [4] 根据相关目录分别进行总结 1 合成生物学市场动态 1.1 二级市场表现 - 本周（2024/12/02-2024/12/06）合成生物学领域个股整体表现较差，下跌4.52%，排名第32 [14] - 涨幅前列的公司包括平潭发展（+13%）、翰宇药业（+8%）、康龙化成（+7%）、东方集团（+7%），跌幅前列的公司包括富祥药业（-16%）、特宝生物（-5%）、百济神州（-5%） [16][17] 1.2 公司业务进展 - 智峪生科绿色制造工厂暨百吨级合成天然香料生产中心正式落成，年产量达数百吨，年产值将超数亿元 [19] - 河北昊天科技顺利产出SAF，年产能可达2万吨，计划2025年8月建成投产30万吨可再生能源加氢一体化项目 [20] - 恩和生物与百雀羚达成战略合作，探索化妆品原料与生物技术的融合 [20] - 巴斯夫完成生物基热塑性聚氨酯的ISCC PLUS认证，支持客户实现可持续发展目标 [21] - Futerro推进法国7.5万吨PLA工厂项目，预计2027年开始投入生产 [24] 1.3 行业融资跟踪 - 合成生物学公司融资加速，齐禾生科完成超2亿元人民币A轮融资，Industrial Microbes完成1000万美元种子轮融资 [29][31] 1.4 公司研发方向 - 新思义生物与上海交大共建研究中心，聚焦生物基、可降解高分子材料 [32] - 新元素药业与康哲药业达成痛风新药独家商业化合作 [33] - GSK获得独家授权协议，推进ADC药物的研发与商业化进程 [34] - Protein Industries Canada推动利用加拿大蚕豆开发新型高蛋白成分的项目 [35] 1.5 行业科研动态 - 研究团队通过改造酶合成目标产物的效率，目标产物苯甲酸苄酯产量达到10.4 g/L，较改造前提升4700倍 [37] - HTAD通过引入人工标注，增强了数据挖掘效果，实现了精确的TAD特征提取与高效的模型训练 [37] - 研究团队通过理性设计显著提升3-甾醇-Δ1-脱氢酶的热稳定性与催化活性，M1和M3在30℃下12小时内的转化率分别达到96%和95% [39][48] 2 周度公司研究: Telix - Telix专注于放射性核素偶联药物（RDC）领域的生物制药公司，已有首款获批商业产品Illuccix，用于前列腺癌成像 [40] - Telix与Subtle Medical合作，使用AI驱动的PET成像技术，增强Illuccix的准确性和可靠性 [42] - Telix与Eckert & Ziegler SE达成技术合作，提高225Ac的生产能力，加速α疗法候选药物的开发 [43] - Telix成功发行6.5亿澳元可转债，资金用途包括战略收购和供应链投资 [46]