市场走势 - 本周沪深300指数涨跌幅为-0.14%，农林牧渔板块涨跌幅为-3.65%，板块排名第24，子行业中种子、食品及饲料添加剂、其他农产品加工、粮油加工、生猪养殖表现位居前五 [45] - 本周（2024.12.16-2024.12.20）申万通信指数涨4.27%，科创板指数涨2.17%，沪深300跌0.14%，深圳成指跌0.62%，上证综指跌0.70%，创业板指数跌1.15% [44] - 细分板块中，周涨幅最高的前三板块为物联网（+23.48%）、设备商（+16.83%）、IDC（+16.38%） [44] 行业动态 - 字节跳动已跃升为世界顶级CSP，"all in AI"战略驱动国产算力产业链全面受益 [11] - OpenAI宣布新的推理模型o3和o3-mini，o3在ARC-AGI基准测试中表现突出，成为首个突破基准的AI模型 [43] - 2024年上半年字节跳动整体收入达到730亿美元，假设全年收入约1500亿美元，2024年其资本开支或超过1100亿人民币 [52] 公司表现 - 海大集团在本轮周期最差的时刻或已过去，目前估值处于历史底部区域，推荐海大集团的投资机会 [15] - 圣农发展正处于业绩周期和PB估值周期的底部区域，已经具备配置价值 [55] - 推荐全渠道销售表现保持领先地位的国产宠物食品龙头品牌乖宝宠物，推荐坚持自主品牌建设、全球产业链布局领先的中宠股份 [30] 价格跟踪 - 本周（12月16日-12月22日）猪价环比下跌，四川/广东/河南外三元生猪均价分别为16.14/16.34/15.17元/公斤，环比上周分别-4.44%/-3.26%/-2.88% [14] - 本周硅料、硅片、组件价格持平，N型电池片价格小幅上涨 [67] - 本周新材料板块下跌，新材料指数跌幅为1.71%，跑输创业板指0.56% [31] 投资建议 - 推荐温氏股份、神农集团、巨星农牧、唐人神、东瑞股份、新希望等生猪养殖股的投资机会 [66] - 建议关注合成生物产业链平台型标的【华恒生物】【凯赛生物】【蓝晓科技】 [48] - 建议关注字节IDC基建、字节算力、字节边缘算力等相关标的 [28] 政策影响 - 《标准提升引领原材料工业优化升级行动方案》出台，政策驱动下合成生物产业及可降解材料有望实现高速发展 [48] - 可降解材料被列入陕西省和广西壮族自治区的鼓励类产业，享受15%的减税政策 [48] 技术进展 - O3能够模拟新任务的求解程序，成为能够替代人类独立从事新任务的最佳agent [43] - 字节在Force冬季大会上全面展示了边缘云+AI产业技术方案，展示了基于边缘大模型的智能机器人、语音智能体AI玩具、基于扣子API的边缘计算网关等 [52]