行业投资评级 - 通信及电子行业获得"推荐"评级，主要基于AI、5.5G及卫星通信的持续推动[1] 核心观点 - 通信行业高景气度延续，AI、5.5G及卫星通信是主要驱动力[1] - 通信板块本周整体回调，细分板块中通信终端及配件回调幅度最低，跌幅为0.22%，通信工程及服务回调幅度最高，跌幅为3.72%[1][14] - 个股方面，太辰光、超讯通信、鼎通科技涨幅分列前三，分别为16.85%、14.66%、12.92%[2][16] 细分行业表现 - 通信终端及配件回调幅度最低，跌幅为0.22%[14] - 通信工程及服务回调幅度最高，跌幅为3.72%[14] - 其他细分板块如通信应用增值服务、通信网络设备及器件、通信线缆及配套等均呈现回调趋势[15] 个股表现 - 通信板块个股上涨、下跌和走平的占比分别为35.43%、55.12%和9.45%[2] - 太辰光、超讯通信、鼎通科技涨幅居前，分别为16.85%、14.66%、12.92%[16] CES 2025 会后总结 - AI眼镜成为CES 2025的焦点，中国公司如Rokid、XREAL、未目科技等展示了创新产品[3] - 人形机器人领域，速腾聚创、石头科技、Yukai Engineering等展示了最新进展[4] - 智能出行领域，各大汽车厂商和科技公司展示了自动驾驶、电动汽车、智能座舱等方面的最新成果[4] 建议关注方向 - 算力产业链和卫星互联网是未来关注的重点[4] - 推荐标的包括中际旭创、新易盛、源杰科技、沪电股份、工业富联等[4] - 卫星通信领域推荐关注海格通信、富士达、中国电信、复旦微电等[9] 市场行情回顾 - 本周上证综指回调1.34%，深证成指回调1.02%，创业板回调2.02%，申万通信回调1.48%[1][12] - 通信板块三级子行业中，通信终端及配件回调幅度最低，跌幅为0.22%，通信工程及服务回调幅度最高，跌幅为3.72%[14] 行业新闻 - OpenAI的ChatGPT Pro服务因用户使用频率过高导致亏损[18] - 2024年400G/800G光模块出货量预计将超过2000万只，市场规模将超过90亿美元[20] - 中国航天科技集团紧急调度卫星助力西藏日喀则市地震应急救援[23] - 中国移动水冷柴油发电机产品集采中标候选人公示，通本电力、潍柴重机等中标[27] 公司公告 - 华测导航2024年年报业绩预告显示净利润预增25.80%至30.25%[29] - 菲菱科思股东庞业军减持57000股[29] - 中国移动14414.5万股首发战略配售股份上市流通[29] - 源杰科技2024年三季报分红方案为10派1元[29]