报告行业投资评级 - 推荐|维持 [4] 报告的核心观点 - 本周（2025.2.10 - 2025.2.16）海外AI芯片指数上涨4.5%，国内AI芯片指数下跌2.2%，英伟达映射指数上涨2.0%，服务器ODM指数上涨5.6%，存储芯片指数下跌2.8%，功率半导体指数上涨0.4%，A股果链指数上涨1.4%，港股果链指数上涨4.3% [1] - 2024年全球半导体销售额6260亿美元，yoy + 18.1%，预计2025年达7050亿美元；CSP大厂2025年资本开支提升；2024年AI PC、AI手机出货比重提升，预计2025 - 2026年继续增长；2024年中国平板电脑出货量yoy + 4.3%，预计25年1月国补刺激需求 [2] - 中芯国际、华虹半导体、舜宇光学、瑞声科技发布2024年业绩预告，各有不同表现 [3] 根据相关目录分别进行总结 市场指数 - 近一年海外AI指数提升近69%，本周续涨4.5%，行业持续修复，预计持续上行 [9] - 近一年国内AI芯片指数提升近132%，本周下降2.2%，行情因海外修复回调 [9] - 近一年英伟达映射指数提升近68%，本周上涨2.0%，产业链行情修复 [9] - 近一年服务器ODM指数提升近5%，本周续涨5.6%，需求提升带动行情修复 [10] - 近一年国内存储芯片指数提升近56%，本周下跌2.8%，行情震荡 [13] - 近一年国内功率半导体指数提升近28%，本周上涨0.4%，需求未实质回暖 [13] - 本周A股果链指数上涨1.4%，港股果链指数上涨4.3% [15] 行业数据 - 2024年全球半导体总收入6260亿美元，yoy + 18.1%，预计2025年达7050亿美元；数据中心成第二大市场，存储芯片增长71.8%，非存储芯片收入yoy + 6.9% [17] - 2024年Top 10厂商中9家增长，三星榜首，英伟达第三 [18] - 各大CSP厂商提升2025年资本开支，美国启动“星际之门”计划 [21] - 中芯国际2024年业绩有变化，预计25Q1环比增长，将推进12寸晶圆产能扩展 [23] - 2024Q4中国市场部分手机品牌出货量有变化，2025年1月手机市场排名公布 [27] - 2024年AI PC、AI手机出货比重提升，预计2025 - 2026年继续增长；2024年中国平板电脑出货量yoy + 4.3%，预计25年1月国补刺激需求 [28] 重大事件 - 台积电考虑收购英特尔工厂控制权，英特尔股价本周累计上涨23.6% [33] - 中芯国际发布2024年业绩预告，预计2024年营收577.96亿元，yoy + 27.7%，归母净利约36.99亿元，yoy - 23.3% [33] - 舜宇光学预计2024年净利润26.39 - 27.49亿元，yoy + 140% - 150% [33] - 瑞声科技预计2024年综合净利17 - 18.15亿元，yoy + 130% - 145% [34] - 华虹半导体预计2024年收入20.04亿美元，yoy - 12.3% [34] - 比亚迪规划2025年实现60%以上车型搭载高速NOA及以上智驾系统 [34] - 苹果将与阿里巴巴合作为中国iPhone用户开发AI功能，预计上半年上线 [35] - 苹果或在研究智能家居生态机器人，量产可能最早2028年 [35] - Apple旗下Beats发布Powerbeats Pro 2无线耳机 [35]