报告行业投资评级 - 强大于市 [4] 报告的核心观点 - AI推动具身智能奇点临近 关注机器人大脑革新 [1] - 本周机械设备板块回调 近三月机械子版块表现优于大盘 机器人、半导体设备、新能源设备等领域各有发展态势 建议关注相关领域取得进展的标的 [5] 根据相关目录分别进行总结 1.机械设备板块调整，科技热点持续发酵赋予增长潜力 - 机械板块弱于大市暂时落后 本周沪深300上涨1.19% 机械设备板块-0.16% 排名第27位 近三月机械设备累计变动10.36% 本周6个子版块跑赢大盘 涨幅前三为工程机械器件、工程机械整机和纺织服装设备 分别上涨3.37%、2.54%、2.10% [13] - 本周机械设备板块涨幅前五为科恒股份、云内动力、利元亨、宗申动力、至纯科技 跌幅前五为鸣志电器、贝斯特、北特科技、三花智控、柯力传感 [18] - 多板块高位后小幅回落 2025/2/10 - 2025/2/14机械设备行业PE - TTM估值回落-0.21% 子版块中机器人等回落 工程器械逆势上涨 PE - TTM估值+3.79% [20] 2.新算法叠加新算力，AI塑造智能制造新动能 - 宇树科技2月12日京东首发两款人形机器人Unitree H1与Unitree G1 售价分别为65万和9.9万 展现技术积累 引发行业关注 [28] - 优必选2月9 - 12日携多款机器人亮相沙特LEAP 2025 展示功能并推出解决方案 还推广人工智能教育 [30] - Apptronik 2月13日完成3.5亿美元A轮融资 与Google旗下DeepMind合作 加速规模化生产与应用 [30] - Wolfspeed 2月12日发布第4代MOSFET技术平台 降低导通电阻和开关损耗 助力提升大功率应用性能 [32] - 希捷2月12日发布“超紧凑SSD” 满足快速传输需求 提供数据安全保障 [33] - V - COLOR 2月13日推出DDR5内存产品组合 性能与稳定性出众 推动内存行业升级 [35] - Ilika公司MWh级车用固态电池试验线预计上半年末投入运营 此前测试数据亮眼 有望推动固态电池应用 [38] - 申能海南CZ2海上风电示范项目2月11日主体工程完工 一期规划容量603兆瓦 全容量投产后每年可输送38.2亿千瓦时清洁电能 [39] - 特斯拉2月11日上海临港储能超级工厂投产 生产Megapack 增强储能领域竞争力 推动能源转型 [41] - 中控技术2月10日全面接入DeepSeek大模型 实现生产到运营全链路智能跃迁 [42] - 至纯科技2月12日注销部分已回购股份 变更用途 总股本减少 [43] - 盛美上海2月11日股东大会审议三项议案均通过 包括变更募投项目资金和延长发行有效期 [44] - 奥特维2月11日“奥维转债”转股价格调整 因股权激励股本变化 [45] - 孚能科技2月11日部分募集资金投资项目延期 因工厂基建及配套交付延缓 [46] 3.制造业板块分化显著，探寻增长新动能 - 1月制造业PMI为49.1% 位于荣枯线之下 较前期下降1.0个百分点 PPI同比-2.3% 降幅收窄 规模以上工业增加值和固定资产投资保持稳定增长 [47] - 自动化行业复苏势头强劲 12月工业机器人产量7.1万套 同比增长36.7% 服务机器人产量91.9万套 同比增长5.8% 部分零部件进出口价格有变化 [51] - 新能源汽车行业保持增长态势 12月销量159.6万辆 同比+34.0% 动力电池装机量75400MWh 同比+57.4% 主流硅片均价降至1.30元/片 单晶PERC双面均价0.64元/瓦 [63] - 中国半导体销量增速放缓 12月全球销售额569.7亿美元 同比+17.1% 中国销售额155.3亿美元 同比+2.6% 部分产品产量上升 设备进口价格有波动 [72][73]