金融工程 | 金工定期报告 金融工程 证券研究报告 因子跟踪周报：换手率、bp 分位数因子表现较好- 20250328 因子 IC 跟踪 IC 方面，最近一周，1 个月日均换手率、1 个月换手率波动、bp 三年分位 数等因子表现较好，小市值、Beta、90 天分析师覆盖度等因子表现较 差；最近一月，1 个月换手率波动、1 个月日均换手率、Fama-French 三 因子 1 月残差波动率等因子表现较好，Beta、一年动量、业绩预告精确度 等因子表现较差；最近一年，1 月特异度、Fama-French 三因子 1 月残差 波动率、1 个月超额收益率波动等因子表现较好，一年动量、前五大股东 持股比例合计、业绩预告精确度等因子表现较差。 因子多头组合跟踪 多头组合方面，最近一周，基于一致预期的标准化预期外盈利、90 天内 预期调整均值、前五大股东持股比例合计等因子表现较好，小市值、 Beta、1 个月反转等因子表现较差；最近一月，1 个月换手率波动、1 个 月日均换手率、季度 ep 等因子表现较好，Beta、一年动量、1 个月反转 等因子表现较差；最近一年，1 月特异度、小市值、季度净利润同比增长 等因子表现较好， ...