报告行业投资评级 - 投资评级为看好 [2] 报告的核心观点 - 本周申万电子细分行业多数下跌，年初以来半导体涨3.40%、其他电子Ⅱ跌10.81%等，本周半导体跌0.81%、其他电子Ⅱ跌2.57%等 [2][8] - 本周北美重要个股普跌，如苹果跌2.74%、特斯拉跌4.35%等 [2][11] - H20限制对华出口，国产算力迎来替代新机遇，英伟达预计FY26Q1计提约55亿美元费用，国产替代进程提速，看好国产算力芯片进口替代 [2] - 建议关注国产算力、晶圆代工、模拟芯片、果链、算力链相关企业 [2] 根据相关目录分别进行总结 行情追踪：本周申万电子行业多数下跌 - 电子行业：申万电子指数多数下跌，年初以来和本周各二级指数有不同涨跌幅 [8] - 个股涨跌：半导体板块思瑞浦等涨幅靠前、凯德石英等跌幅靠前；消费电子板块硕贝德等涨幅靠前、电连技术等跌幅靠前；元件板块本川智能等涨幅靠前、弘信电子等跌幅靠前；光学光电子板块ST宇顺等涨幅靠前、GQY视讯等跌幅靠前；电子化学品板块康鹏科技等涨幅靠前、乐凯新材等跌幅靠前 [16][17][18] - 重要公告：圣邦股份、致尚科技、晶晨股份、中微公司、安集科技发布2025年激励计划草案，涉及股票期权或限制性股票授予数量、价格、激励对象等内容 [23][24][25] - 附表：本周多家公司披露2024年报，包含营业收入、归母净利润及同比变化 [28][29]