报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 上周股票型ETF周度收益率中位数为 -0.27%，宽基ETF中上证50ETF收益最高，板块ETF中大金融ETF收益最高，热点主题中银行ETF收益最高 [1][13][17][61] - 上周股票型ETF净申购343.25亿元，宽基ETF中沪深300ETF净申购最多，板块ETF中科技ETF净申购最多，主题ETF中芯片ETF净申购最多 [2][27][34][61] - 截至上周五，华夏、易方达、华泰柏瑞三家基金公司的已上市、非货币ETF总规模排名前三，本周将有5只ETF发行 [5][55][58][61] 根据相关目录分别进行总结 ETF业绩表现 - 上周股票型ETF周度收益率中位数为 -0.27%，商品型、跨境型、货币型、债券型ETF涨跌幅中位数分别为4.16%、0.78%、0.02%、 -0.02% [1][13] - 宽基ETF中，上证50、沪深300、A500、中证500、科创板、中证1000、创业板类ETF涨跌幅中位数分别为1.50%、0.62%、0.32%、 -0.36%、 -0.44%、 -0.50%、 -0.61% [13] - 分板块来看，大金融、周期、消费、科技板块ETF涨跌幅中位数分别为2.30%、 -0.28%、 -0.79%、 -0.81% [17] - 按热点主题分类，银行、红利、证券ETF涨跌幅中位数分别为4.18%、1.70%、0.13%，军工、机器人、医药ETF涨跌幅中位数分别为 -2.76%、 -1.74%、 -1.27% [17] ETF规模变动及净申赎 - 截至上周五，股票型、跨境型、债券型ETF规模分别为29366亿元、5136亿元、2391亿元，货币型、商品型ETF规模分别为1726亿元、1485亿元 [19] - 宽基ETF中，沪深300、A500ETF规模较大，分别为10377亿元、2207亿元，科创板、上证50、创业板类、中证500、中证1000ETF规模相对较小 [19][21] - 分板块来看，科技板块ETF规模为2200亿元，消费板块ETF规模次之，为1534亿元，大金融、周期ETF规模相对较小 [25] - 按热门主题来看，芯片、医药、证券ETF规模最高，分别为1023亿元、939亿元、727亿元 [25] - 上周股票型ETF净申购343.25亿元，总体规模增加413.16亿元；货币型ETF净申购149.63亿元，总体规模增加149.79亿元 [2][27] - 宽基ETF中，沪深300ETF净申购最多，为325.66亿元，A500ETF净赎回最多，为58.88亿元 [2][28] - 按板块来看，上周科技ETF净申购最多，为0.42亿元，大金融ETF净赎回最多，为12.72亿元 [32] - 按热点主题来看，上周芯片ETF净申购最多，为4.72亿元，证券ETF净赎回最多，为10.96亿元 [32] ETF基准指数估值情况 - 截至上周五，上证50、沪深300、中证500、中证1000、创业板类、A500ETF市盈率分别处于62.71%、48.84%、77.31%、55.03%、24.75%、42.65%分位数水平，市净率分别处于32.67%、24.42%、40.55%、17.66%、14.69%、41.67%分位数水平 [35][36] - 科创板类ETF目前市盈率和市净率分别处于95.96%、25.50%分位数水平 [36] - 截至上周五，周期、大金融、消费、科技板块ETF市盈率分别处于37.13%、30.53%、1.16%、51.98%分位数水平，市净率分别处于10.35%、30.12%、7.59%、29.70%分位数水平 [37] - 截至上周五，红利、芯片、军工ETF市盈率分位数较高，红利、银行、芯片ETF市净率分位数较高 [39] - 与前周相比，上证50、银行、红利、大金融ETF估值分位数明显提升 [3][36][37][39] - 总体来看，宽基ETF中创业板类ETF估值分位数相对较低，板块中消费ETF估值分位数相对温和，细分主题中酒、医药ETF估值分位数相对较低 [42] ETF融资融券情况 - 近一年内股票型ETF融资余额整体维持上升趋势，截至上周四，股票型ETF融资余额由前周的446.88亿元降至440.99亿元，融券余量由前周的22.22亿份降至21.93亿份 [46] - 上周一至周四，日均融资买入额较高的为科创板ETF和芯片ETF，日均融券卖出量较高的是中证1000ETF和沪深300ETF [47][50][54] ETF管理人 - 截至上周五，华夏基金上市非货币ETF总规模排名第一，易方达基金排名第二，华泰柏瑞基金排名第三 [5][55] - 上周新成立5只ETF，本周将有摩根中证A500增强策略ETF等5只ETF发行 [58]