报告行业投资评级 - 看好（维持）[1] 报告的核心观点 - 本周（2025.4.28 - 2025.4.30）沪深300指数下跌0.43%，计算机指数上涨2.47% [3][11] - 顶层高度重视AI产业发展，国产大模型密集亮相，为AI应用生态繁荣奠定技术底座 [4][12] - AI应用商业化加速，中美AI应用公司收入加速释放，算力需求持续景气 [5][13] - 建议重视中美共振的AI Agent产业崛起趋势，并给出应用、算力领域及华为昇腾生态的推荐标的和受益标的 [6][14] 根据相关目录分别进行总结 周观点：AI Agent迎来布局时间 - 本周沪深300指数下跌0.43%，计算机指数上涨2.47% [3][11] - 顶层重视AI产业，4月29日习近平总书记调研人工智能产业，此前政治局集体学习相关主题；4月29 - 30日阿里、小米、DeepSeek等发布大模型 [4][12] - 中美AI应用公司收入加速释放，微软、Meta等表现良好；算力需求高景气，Meta上调资本开支预期，康宁业绩超预期 [5][13] 公司动态 业绩报告 - 福昕软件等公司发布2024年报，宇瞳光学、湘邮科技等归母净利润及增速各有不同 [15][16] 股份增减持 - 鸿泉物联持股5%以上股东千方科技计划减持不超过公司总股本3.00%的股份 [17] - 世纪瑞尔持股5%以上股东山东铁路基金计划减持不超过公司总股本3%的股份 [18] 对外投资 - 纬德信息使用14360万元向北京双洲科技增资，取得50.10%股权成为控股股东 [19] - 皖通科技拟以300万元与多方共同投资设立合资公司，持有30%股权，构成关联交易 [19] 行业一周要闻 国内要闻 - 4月29日腾讯重构混元大模型研发体系，成立新部门，加强数据能力和平台底座建设 [20] - 2025年第一季度小米出货量达1330万部，同比增长40%，市场份额19%，重回手机出货量第一 [21][22] - 中国科学院自动化研究所团队研发的脑机接口柔性微电极植入机器人CyberSense通过预验收 [23] 海外要闻 - 4月29日马斯克称下周Grok 3.5早期测试版将向SuperGrok订阅者发布 [24] - 谷歌称英国培训劳动力使用AI有望获4000亿英镑收益，员工行政工作用AI年均节省122小时 [25] - 4月28日OpenAI更新ChatGPT Search，用户可通过其购买商品，目前适用于部分商品类别 [26] - 摩托罗拉推出搭载多家公司AI技术的刀锋翻盖手机新版本 [27]