报告行业投资评级 - 行业投资评级为看好 [2] 报告的核心观点 - 本周申万电子细分行业指数涨跌不一，年初以来半导体、元件、电子化学品Ⅱ涨幅分别为+1.53%、+5.57%、+4.60%，其他电子Ⅱ、光学光电子、消费电子跌幅分别为-1.32%、-5.89%、-8.79%；本周半导体、其他电子Ⅱ、元件、光学光电子、消费电子、电子化学品Ⅱ涨跌幅分别为+3.25%、+4.43%、+7.46%、+2.33%、+3.65%、+1.53% [2] - 本周北美重要个股普遍大涨，苹果、博通、高通、台积电等涨跌幅分别为+1.53%、+2.01%、+2.78%、+6.13%等 [2] - 博通Q2营收创历史新高，单季度营收150.0亿美元，YoY+20%，AI业务收入同比增长46%，Q2 GAAP净利润为49.65亿美元，同比增长134% [2] - 博通指引FY25Q3营收为158亿美元，YoY+21%，AI业务或达51亿美元，YoY+60%，AI收入增长态势或持续到FY26，还发布Tomahawk 6交换机芯片 [2] - 建议关注算力链、国产算力、果链、晶圆代工、模拟芯片等相关企业 [2] 根据相关目录分别进行总结 行情追踪 - 电子行业：本周申万电子指数涨跌不一，年初以来半导体、元件、电子化学品Ⅱ等有涨幅，其他电子Ⅱ、光学光电子、消费电子有跌幅；本周各细分行业也有不同涨跌幅 [8] - 个股涨跌：申万半导体、消费电子、元件、光学光电子、电子化学品板块都有涨幅靠前和跌幅靠前的个股，如大为股份、朝阳科技、生益电子等涨幅靠前，闻泰科技、联创光电、商络电子等跌幅靠前 [15][16][17] 重要公告 - TCL科技拟通过发行股份及支付现金方式购买深圳华星半导体21.5311%股权并募集配套资金，收购有利于强化主业等 [22] - 国科微拟通过发行股份及支付现金方式购买中芯宁波94.366%股权并募集配套资金，交易后将构建双轮驱动体系 [23] - 中芯国际全资子公司中芯控股拟向国科微出售中芯宁波14.832%股权，交易完成后不再持有其股权 [24] - 精研科技发布2025年限制性股票激励计划草案，拟授予150.00万股，授予价格为18.99元/股 [25] 博通关键财务指标 - 博通季度营业收入、净利润、毛利率和净利率有相应变化，还发布了Tomahawk 6芯片 [28][30]