金融期权 2025-09-08 （2）金融期权波动性分析：金融期权隐含波动率逐渐上升至均值较高水平波动。 （3）金融期权策略与建议：对于ETF期权来说，适合构建偏多头的买方策略，认购期权牛市价差组合策略；对于股 指期权来说，适合构建偏多头的卖方策略、认购期权牛市价差组合策略和期权合成期货多头与期货空头做套利策略 。 表1：金融市场重要指数概况 | 重要指数 | 指数代码 | 收盘价 | 涨跌 | 涨跌幅 | 成交额 | 额变化 | PE | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | | （%） | (亿元) | （亿元） | | | 上证指数 | 000001.SH | 3,812.51 | 46.64 | 1.24 | 9,791 | -1,288 | 16.34 | | 深证成指 | 399001.SZ | 12,590.56 | 471.86 | 3.89 | 13,256 | -1,108 | 29.81 | | 上证50 | 000016.SH | 2,942.22 | 31.75 | 1.09 | 1,609 | -472 ...