网络互联与标准 - ESUN标准是数据链路层标准，与传输层协议UAlink不冲突，PCIe/CXL互联仍将广泛使用，ALAB/CRDO可能超卖[4] - ESUN标准由Meta联合博通、英伟达、AMD等主要玩家达成，利好以太网相关厂商如博通/ANET/CSCO[4] AMD GPU与服务器机架 - AMD Helios机架配备72个MI450 GPU，提供高达1.4 EFLOPS的FP8性能和2.9 EFLOPS的FP4性能[4] - AMD Helios机架总HBM4内存高达31 TB，总带宽高达1.4 PB/s[4] - Oracle为AMD MI450 GPU第一个大客户，初始部署50,000个GPU从2026年第三季度开始[4] - AMD Helios机架按Meta的ORW设计，Meta可能成为继Oracle之后的MI450第二大客户[4] 光模块与CPO技术 - GB300 NVL72机架的1.6T光模块价值量翻倍，从1:2.5增加到1:5[4] - 预计2026年1.6T光模块出货量可能从800万颗增长到2000万颗以上[4] - 800G光模块出货量明年或将达5000万颗，后年达1亿颗[4] - Meta的CPO小规模试验未产生故障，但规模化尚未就绪；微软和Oracle将小规模使用英伟达的CPO交换机Spectrum X[4] 数据中心互联 - Ciena预测未来5年DCI带宽将增长6倍[4]