行业投资评级 - 报告覆盖行业为计算机行业 [1] 核心观点 - 二十届四中全会通过的“十五五”规划建议将“加快高水平科技自立自强”置于战略高度 [1][3] - 在人工智能引领产业转型及中美贸易摩擦背景下，“科技自立自强”被视为中国科技产业中长期发展的重要主线 [3] - “十五五”时期的目标是科技自立自强水平大幅提高，重点领域关键核心技术快速突破，科技创新和产业创新深度融合 [3] - 规划建议提出打造新兴支柱产业和前瞻布局未来产业，这些产业未来10年新增规模相当于再造一个中国高技术产业 [3] “十五五”规划对科技自立的战略部署 - 加强原始创新和关键核心技术攻关：完善新型举国体制，全链条推动集成电路、工业母机、高端仪器等重点领域关键核心技术攻关取得决定性突破 [3] - 推动科技创新和产业创新深度融合：培育壮大科技领军企业，支持高新技术企业和科技型中小企业发展 [3] - 一体推进教育科技人才发展：围绕科技创新、产业发展和国家战略需求协同育人 [3] - 深入推进数字中国建设：建设开放共享安全的全国一体化数据市场，促进实体经济和数字经济深度融合；加快人工智能等数智技术创新，强化算力、算法、数据等高效供给；全面实施“人工智能+”行动，全方位赋能千行百业 [3] 重点发展的产业方向 - 打造新兴支柱产业：加快新能源、新材料、航空航天、低空经济等战略性新兴产业集群发展，将催生数个万亿级甚至更大规模的市场 [3] - 前瞻布局未来产业：推动量子科技、生物制造、氢能和核聚变能、脑机接口、具身智能、第六代移动通信等成为新的经济增长点 [3] 投资建议关注领域 - 建议重点关注信创、智能算力、大模型、AI应用、具身智能、低空经济、智能驾驶、工业软件、数据要素等科技产业链 [3]