今日重点推荐报告核心观点 - 晨报重点推荐了四份报告，涵盖医药行业深度研究、伯特利公司跟踪、食品饮料行业双周报以及吉祥航空公司跟踪 [2] 行业深度研究：医药《小核酸，大时代，靶向治疗新纪元》 - 报告核心观点认为，随着技术平台成熟和适应症拓展，小核酸药物的治疗时代将逐步开启，并重点关注siRNA药物在常见病大适应症的商业价值 [5] - 报告指出小核酸药物行业近期BD（业务发展）和数据催化密集 [5] - 报告列举了国内相关企业，包括已上市的悦康药业、恒瑞生物、石药集团等，以及未上市的舶望制药、瑞博生物等 [5] 公司跟踪报告：伯特利 (603596) - 报告核心观点看好伯特利新產品“小缸径卡钳技术方案”有望助力公司长期在线控制动赛道的份额提升和制动其他产品的订单获取 [7] - 报告给予伯特利“增持”评级，目标价73.76元，当前股价51.10元，总市值309.93亿元 [7] - 报告维持公司2025-2027年EPS预测分别为2.34元、2.95元和3.63元 [7] - 估值基于给予公司2026年25倍PE [7] 行业双周报：食品饮料《政策催化，消费转变可期》 - 报告投资建议以成长为主线，并重视供需出清下的拐点机会 [9] - 具体推荐标的包括：白酒板块的山西汾酒、古井贡酒、贵州茅台等；饮料板块的东鹏饮料、农夫山泉等；零食及食品原料板块的百龙创园、盐津铺子等；啤酒板块的燕京啤酒、青岛啤酒等；调味品及牧业板块的千禾味业、安琪酵母、伊利股份等 [9] 公司跟踪报告：吉祥航空 (603885) - 报告核心观点认为吉祥航空是航空超级周期弹性龙头，建议逆向提前布局，给予“增持”评级 [10] - 报告目标价为21.81元，当前股价13.94元，总市值304.45亿元 [10] - 报告指出2025年飞机发动机维修影响显现，但市场预期已充分，2026年影响或逐季减弱 [10] - 报告认为公司高质量航网蕴藏巨大盈利潜力，未来两年将迎来行业景气上行与机队周转恢复双轮驱动的盈利显著上升 [10] - 报告下调2025-2026年净利润预测至9亿元和16亿元（原预测为11亿元和20亿元），维持2027年净利润预测26亿元 [10] - 估值按照2027年18倍PE维持目标价 [10]