核心观点 - 市场在春节前呈现缩量震荡格局，热点快速轮动缺乏明确主线，资金以挖掘低位和超跌反弹机会为主，预计节后市场将寻找业绩确定性与产业趋势更明确的主线方向进行突破 [10][11] 宏观政策动态 - 国常会强调要在发展新质生产力、做强国内大循环、促进居民增收等方面取得更大突破 [4] - 国务院讨论政府工作报告稿和“十五五”规划纲要草案稿 [4] - 中国人民银行、中国证监会等八部门联合发布通知，明确虚拟货币监管力度只紧不松 [4] 行业动态与机会 - 光伏/新能源：特斯拉据称正在美国多州布局建厂以扩张太阳能电池制造版图，相关个股包括奥特维、捷佳伟创 [6] - 半导体/先进封装：AI推动先进封装扩产，台积电CoWoS供应紧张，FOPLP（扇出型面板级封装）登上舞台，相关个股包括长电科技、通富微电 [6] - AI与消费：“千问”推出“春节30亿免单”活动送奶茶，推动县城消费，相关个股包括三江购物、新华都 [6] 上市公司动态 - 壹网壹创 (300792)：拟收购北京联世传奇网络技术有限公司100%股权，进一步布局AI智能营销 [8] - 新华医疗 (600587)：终止收购新三板挂牌公司中帜生物36.19%的股权，公司不存在违约情形 [8] - 富乐德 (301297)：已在日本熊本投资建设洗净工厂，其全资子公司富乐华也与较多海外客户建立了业务合作关系 [8] - 捷佳伟创 (300724)：目前在手订单以TOPCon为主，海外订单保持增长且占比持续提升 [8] 市场表现回顾 - 指数表现：2月6日，上证指数收于4065.58点，下跌0.25%；深证成指收于13906.73点，下跌0.33%；创业板指收于3236.46点，下跌0.73% [2] - 成交情况：两市合计成交额约2.16万亿元，较前一交易日小幅缩量 [10] - 个股与情绪：全市场上涨家数达2749家，略多于下跌家数，涨停个股61只，其中首板个股占绝大多数，最高连板数停留在3板 [10] - 板块表现：热点集中在化工（受巴斯夫上调TDI价格及全球供应缺口扩大驱动）、油气、电力设备及中药领域，调整方向主要集中在大消费（商业百货、酿酒、旅游酒店）以及AI应用、商业航天等前期热点概念 [10] 技术面与市场展望 - 技术分析：上证指数在4100点附近遭遇明显阻力，在20日线与60日线构成的震荡通道中轴附近运行，节前成交量能温和收敛属常态 [11] - 短期展望：春节长假临近，资金将以防御为主，市场预计延续缩量震荡格局，可关注上证指数4030点支撑及4100点阻力位的突破情况 [11] - 后市展望：预计春节假期结束后，节前快速轮动的格局有望趋于缓和，市场或将寻找业绩确定性与产业趋势更明确的主线方向进行突破 [11]