报告行业投资评级 * 报告未明确给出对装备制造行业的整体投资评级 [3][5][7][10] 报告的核心观点 * 人形机器人产业化进度加快，行业正进入量产化阶段，建议重点关注执行器总成、丝杠、谐波减速器、电机、电子皮肤及传感器等核心环节 [5] * 光伏主链价格已触及底部区间，短期或维持震荡企稳，行业盈利有望在2026年三季度迎来结构性改善，建议关注组件龙头盈利修复、新技术迭代及海外高溢价机会 [5] * 碳酸锂价格短期或延续震荡偏弱，但6月下游排产高位提供刚需支撑，下方空间受限 [5] 市场行情回顾 * 上周（2026年6月1日至6月5日）机械设备、汽车、电力设备指数涨跌幅分别为2.33%、-1.74%和-5.14%，在31个申万一级行业中排名分别为第3、第16和第31位，同期沪深300指数下跌1.54% [3][10] * 细分行业中，自动化设备上涨3.93%，通用设备上涨2.26%，专用设备上涨1.78%，表现靠前；光伏设备下跌7.07%，风电设备下跌6.54%，电池下跌5.27%，表现靠后 [13] * 机械设备行业周涨幅前五个股为：莱伯泰科（50.55%）、中重科技（36.88%）、五洋自控（35.19%）、多浦乐（34.81%）、瑜欣电子（34.12%） [15][18] * 电力设备行业周涨幅前五个股为：煜邦电力（23.38%）、康平科技（23.22%）、聚星科技（20.77%）、远东股份（18.30%）、麦格米特（16.22%） [15][18] * 汽车行业周涨幅前五个股为：长华集团（29.85%）、中捷精工（28.95%）、模塑科技（21.93%）、美湖股份（19.19%）、科华控股（17.43%） [15][18] * 机械设备行业周跌幅前五个股为：退市华嵘（-91.18%）、杭齿前进（-16.73%）、天永智能（-14.74%）、正泰电源（-13.62%）、卓郎智能（-13.32%） [16][17] * 电力设备行业周跌幅前五个股为：杭可科技（-20.15%）、科林电气（-20.10%）、湖南裕能（-18.20%）、望变电气（-18.15%）、海力风电（-17.76%） [16][17][19] * 汽车行业周跌幅前五个股为：盛帮股份（-16.77%）、天普股份（-16.26%）、瑞玛精密（-13.78%）、潍柴动力（-11.94%）、长源东谷（-11.30%） [16][19] 行业要闻及重点公司公告 * 人形机器人：宇树科技于6月1日成功过会并提交注册，预计在三季度将成为A股人形机器人第一股，云深处及乐聚智能IPO也已在5月份被受理 [5] * 人形机器人：特斯拉已启动产线改造，加州原Model S/X产线已转为人形机器人产线，预计6月供应商开始小批量正式供货，7-8月将迎来正式量产，预计四季度爬产至月产几千台到近万台，加州产能规划每年100万台，德州新工厂远期规划年产能1000万台级别 [5] * 光伏：1-4月国内光伏新增装机50.91GW，同比减少51.48% [5] * 锂电：上周碳酸锂期货主力LC2609合约自周初17.8–18.21万元/吨震荡下行至15.76–16.76万元/吨，周跌幅约10.7% [5] * 汽车：5月全国乘用车市场零售154.5万辆，同比下降20%，环比增长12%，其中新能源市场零售97.4万辆，同比下降5%，环比增长15% [19] * 汽车：2026年5月，国内车企新能源乘用车预估批售量达136万辆，同比、环比均上涨超11% [20] * 6G：工业和信息化部办公厅发布关于组织开展6G创新发展部省协同试点专项行动的通知，加强6G基站、核心网、承载网、专用仪器仪表等通信设备产业研发 [19] * 钙钛矿：中核光电2m²级商用钙钛矿光伏组件一次性送样即100%通过TÜV南德IEC61215与IEC61730全序列稳定性认证 [19] * 公司订单：海目星2026年第一季度新签订单近50亿元（含税），同比增长约80%，截至3月31日在手订单近160亿元（含税） [23] * 公司业务：国机精工金刚石功能化应用正重点拓展散热领域，CVD金刚石产品已进入行业头部客户验证阶段，金刚石铜复合材料已向重点客户送样验证 [23] * 公司业务：广钢气体多批次液氦已成功运抵上海，另有数批计划于6月中下旬抵华 [23] * 公司装机结构：大唐发电截至2026年一季度末，煤电、燃机、水电、风电和光伏装机占比分别为56.80%、11.05%、10.73%、13.05%和8.37%，新能源发电营业收入占比约9.23% [23] * 储能：海博思创在巴尔干地区签约超过1GWh订单，其中罗马尼亚将落地总量逾900MWh的大型储能项目 [23]