业绩预测 - 小米集团2023Q4手机出货量预计超过4000万台，同比增长超过20%[1] - 预计小米集团2023Q4收入727亿人民币，同比增长10%；non-GAAP净利润40亿元，同比增长175%[1] - 小米集团2023年E的收入预测为2704亿元，2024年E预测为2950亿元，2025年E预测为3139亿元[3] - 智能手机出货量预测：2023年E国内为36百万部，海外为109百万部；2024年E国内为38百万部，海外为117百万部；2025年E国内为39百万部，海外为121百万部[3] 财务指标预测 - 2024年预计营业收入将增长9.1%[2] - 2024年预计营业利润将下降36.0%[2] - 2024年预计归属母公司净利润将下降18.5%[2] - 2024年预计ROE为5.9%[2] - 2024年预计ROIC为4.8%[2] - 小米集团2023年E的毛利率为21%，2024年E预测为19%，2025年E预测为20%[3] 股价评级 - 投资评级标准为报告发布后6个月内公司股价相对同期基准指数的相对市场表现[9] - A股市场以沪深300指数为基准，香港市场以摩根士丹利中国指数为基准[9] - 评级分为买入、增持、持有、减持和中性五个等级[9]