报告的核心观点 - 欧盟对中国风电机组发起补贴调查,认为中国风机价格远低于欧洲制造商,并提供了慷慨的融资条款,扭曲了欧洲市场的完整性和公平竞争[10][13] - 中国风能专委会认为欧盟的调查是严重的贸易保护行为,向世界发出了歧视中国企业和实施保护主义的错误信号,会严重扰乱全球风电行业正常市场秩序[16][17][18] - 全球风能理事会呼吁应该通过双边和多边活动,在证据的基础上进行谈判,共同解决问题,不应采取非必要的措施直接阻止当前的贸易流动[14][15] 行业数据总结 - 中国陆上风电加权平均总安装成本从2000年的2500美元/千瓦下降至2022年的1103美元/千瓦,而同期英国为1482美元/千瓦,法国为1918美元/千瓦,中国风电行业的技术水平和发展速度位于世界前列[11][12] - 2023年,国内大兆瓦风电机组价格持续下降,陆风全年投标均价约1584元/千瓦,同比下降约14%;海风价格下降至约2936元/千瓦,2021年至今,国内风机价格近乎腰斩[12] 新能源发电行业总结 - 光伏板块建议关注新电池片技术、盈利确定性高的电池片企业、硅片企业以及受益于总量提升和储能的逆变器企业[4] - 风电板块建议关注海风相关标的和整机商[5] 新能源汽车行业总结 - 建议关注各细分领域具备全球竞争力的稳健龙头、深耕动力及储能电池的二线锂电企业、锂电材料环节的优质标的、受益于全球电动化的零部件龙头以及产品驱动、引领智能的新势力[6] 电力设备及工控行业总结 - 电力设备领域建议关注特高压行业订单兑现及十五五阶段相关投资、国内新型电力系统升级及改造、海外市场电网设备改造[3] - 工控行业方面,工业制造业增加值和工业增加值累计同比增速有所放缓,固定资产投资完成额累计同比增速有所下降[16][17][18] 风险提示 - 原材料价格波动风险、政策波动风险、行业竞争加剧风险[31]