报告的核心观点 - 通信行业保持高景气度,AI、5.5G及卫星通信持续推动行业发展,给予通信行业"推荐"评级[8] - 台积电CEO下调2024全球代工厂预估产值增幅,但AI服务器处理器需求快速增长,预计到2028年可贡献20%营收[2][3] - 低空经济是新兴产业未来发展的重要方向,将来可能形成万亿级产业规模[28][29][30][31] - 中国移动完成全球首个三代全速率融合50GPON技术验证,为后续现网试商用做好了技术储备[31][32][33][34][35] - 2023年Q4中国云服务市场回暖,天翼云正缩小与百度云的差距[36][37][38][40] 根据目录分别进行总结 1. 周行情 - 本周申万通信指数回调0.67%[8][9] - 通信网络设备及器件回调幅度最低,通信工程及服务回调幅度最高[9][10] - 通信板块涨幅前三的个股为广哈通信、亿联网络和太辰光[11][12] 2. 本周通信板块新闻 - 华为Pura 70 Ultra卫星手机新增卫星图片消息功能[12][13][14][15][16] - PAM4 DSP与LPO之争正在上演,DSP的高成本和高功耗为LPO提供了替代机会[16][18][19][20][21][22][23][24][25] - 工信部表示低空经济是新质生产力代表,将形成万亿级产业规模[27][28][29][30][31] - 中国移动完成全球首个三代全速率融合50GPON技术验证[31][32][33][34][35] - 2023年Q4中国云服务市场回暖,天翼云正缩小与百度云的差距[36][37][38][40] 3. 本周及下周通信板块公司重点公告 - 本周通信板块公司发布年报、分红等重要公告[40][41][42][44] - 下周通信板块公司有股东大会和限售股解禁[44] 4. 风险提示 - 国际政治环境不确定性风险、市场需求不及预期风险[44]