财务数据 - 公司2024年第一季度实现营收10.1亿元，同比增长10.0%[1] - 公司目标价格为22.37元，当前价格为18.00元[1] - 公司24Q1速冻/其他食品/餐饮业务分别实现营收3.0/3.0/3.8亿元，同比增速分别为-4.1%/+27.6%/+13.3%[1] - 公司毛利率为29.8%，同比下降2.6%；销售费用率/管理费用率/研发费用率分别为9.8%/8.4%/1.8%[1] - 公司预计2024-2026年营业收入分别为56.8/63.6/70.9亿元，同比增速分别为15.9%/12.0%/11.4%[1] - 公司2024年PE为20倍，目标价为22.37元，维持“买入”评级[1] - 公司2024年营业收入预计为5679万元，归母净利润为636万元，EPS为1.12元[2] - 公司2024年市盈率为16.1，市净率为2.6[2] - 公司2024年EV/EBITDA为8.0[2] 未来展望 - 公司2026年预计营业收入将达到7088百万元，较2022年增长72.1%[3] - 营业利润预计2026年将达到999百万元，较2022年增长56.4%[3] - ROE预计2026年将达到17.20%，较2022年增长1.54个百分点[3] - 资产负债率预计2026年将降至31.45%，较2022年下降8.13个百分点[3] 风险提示 - 公司面临宏观经济增长放缓、消费复苏不及预期、省外拓展不及预期和食品安全等风险[2] 其他 - 报告中提到，投资者应当考虑到国联证券可能存在潜在利益冲突，不应将本报告视为唯一参考依据[11] - 报告中强调未经国联证券事先书面许可，任何机构或个人不得以任何形式翻版、复制、转载、刊登和引用[12]