报告行业投资评级 报告未提及行业投资评级相关内容 报告的核心观点 - 本周沪深300环比上涨0.56%，汽车板块整体下跌0.02%，涨幅在31个行业中排第24，细分行业表现有差异 [7][14] - 比亚迪主力价格带车型销量攀升，海外出口创新高，推出置换政策优惠强化价格领导地位 [7][12] - 小米SU7首月交付突破7000辆，享界S9扩充鸿蒙智行产品矩阵 [7][12] - 新势力交付表现分化，蔚来、极氪显著回升，多品牌新车型增量有望逐步释放 [7][13] - 投资建议关注整车具备定价优势的行业龙头、受益电动化转型的传统自主品牌、有新车型增量的新势力车企，以及汽车零部件小米、华为、理想零部件供应链和主机厂重点增配方向相关标的 [8] 根据相关目录分别进行总结 二级市场表现 - 本周沪深300环比上涨0.56%，汽车板块整体下跌0.02%，涨幅在31个行业中排第24 [7][14] - 细分行业中，整车各子板块大多下跌，汽车零部件、汽车服务、其他交运设备部分子板块上涨 [7][14] - 个股方面，路畅科技、豪能股份、德众汽车涨幅较大，*ST越博、登云股份、金龙汽车跌幅较大 [18] 行业数据跟踪 新能源车企销量 - 2024年4月，比亚迪乘用车销量31.20万辆，同比+49%；广汽埃安交付量2.81万辆，同比-31%；理想交付量2.58万辆，同比+0%；问界交付量2.51万辆，同比+447%；极氪交付量1.61万辆，同比+99%；蔚来交付量1.56万辆，同比+135%；零跑交付量1.50万辆，同比+72%；深蓝交付量1.27万辆，同比+64%；小鹏交付量0.94万辆，同比+33%；哪吒交付量0.90万辆，同比-19%；阿维塔交付量0.53万辆，同比+226%；岚图交付量0.40万辆，同比+20% [23][24][25] 库存 - 4月中国汽车经销商库存预警指数为59.4%，同比-1.0pct，环比+1.1pct [35] - 分指数中，库存指数、市场需求指数、平均日销量指数、从业人员指数、经营状况指数环比均有下降 [35] - 分区域中，北区、西区指数环比下降，东区、南区指数环比上升 [35] - 分品牌类型中，豪华&进口品牌、自主品牌指数环比上升，主流合资品牌指数环比下降 [35] 原材料价格 - 报告提及钢材、铝锭、塑料粒子、天然橡胶、纯碱、正极原材料等现货价格相关图表，但未给出具体价格数据 [38][41] 新车型跟踪 - 本周上市新车型包括全新产品上汽通用五菱五菱星光EV、一汽轿车红旗HQ9 PHEV等；改款产品广汽乘用车传祺E9、上汽通用五菱五菱星光等；新增车型开沃新能源创维EV6Ⅱ、北汽新能源ARCFOX αS等 [42] 上市公司公告 - 继峰股份控股子公司成为德国宝马乘用车座椅总成供应商，预计2027年下半年开始项目，生命周期8年，总金额120亿元 [43] - 岱美股份2023年营收58.61亿元，同比+14%，归母净利润6.54亿元，同比+15%；2024年一季报营收15.89亿元，同比+16%，归母净利润1.95亿元，同比+27% [43] - 伯特利2024年一季报营收18.60亿元，同比+24%，归母净利润2.10亿元，同比+22%，各产品销量有不同程度增长，一季度新增定点项目106项 [43] - 上声电子2023年销售收入23.26亿元，同比+32%，归母净利润1.59亿元，同比+82%；2024年一季报营收5.98亿元，同比+32%，归母净利润0.58亿元，同比+95% [43] - 赛力斯2023年营收358.42亿元，同比+5%，归母净利润-24.50亿元，亏损同比收窄；2024年一季报营收265.61亿元，同比+422%，归母净利润2.20亿元，同比扭亏 [44] 行业动态 行业政策 - 浙江省发布《浙江省推动消费品以旧换新行动方案》，鼓励汽车报废更新并给予补贴 [45] - 湖南省发布《关于开展2024"惠购湘车"汽车以旧换新促销活动的通知》，对符合条件的消费者给予一次性定额补贴 [46] - 广西启动汽车家电以旧换新活动，组织超1500家品牌及门店开展线上线下融合活动 [47] 企业动态 - 岚图汽车发布出海战略，目标到2030年布局六大洲，进入全球60国，建成500家销售服务网点，海外销量累计突破50万辆 [48] - 采埃孚与富士康完成底盘系统合资公司组建，新公司名为采埃孚富士康底盘模块有限公司 [49] - 广汽首个海外CKD工厂竣工量产，标准产能3.44万辆/年，最大产能超5万辆/年，预计今年在马来西亚产销超2000辆 [50]