市场整体表现 - A股市场延续分化走势，沪指盘中一度跌约1%失守3500点，尾盘跌幅收窄至0.42%报3505点，深证成指涨0.56%报10744.56点，创业板指涨1.73%报2235.05点，科创50指数涨0.39% [1][2] - 沪深北三市合计成交16353亿元，较前一日增加逾1500亿元，超4000股下跌 [2] - 港股尾盘强势拉升，恒生指数涨1.6%，恒生科技指数大涨近3%，金山云涨近17%，阿里巴巴涨约7%，金蝶国际涨超6% [1][3] 英伟达概念爆发 - 英伟达概念股大幅走高，中际旭创涨近17%，胜宏科技、一品红涨超13%，天孚通信涨约12%，华勤技术、浪潮信息涨超7% [5][6] - 英伟达将恢复对中国的H20销售，并推出完全合规的新GPU，有望缓解国内算力"缺芯"问题，利好国产AIDC全产业链 [7] - 信达证券认为H20解禁可满足部分国产大模型训练和推理需求，核心供应商订单可见度与出货节奏或将回归明朗 [7] AI智能体概念崛起 - AI智能体概念股活跃，鼎捷数智20%涨停，致远互联、普联软件涨超10%，楚天龙、泛微网络等涨停 [9][10] - 世界数字科学院发布全球首个《AI智能体运行安全测试标准》，构建全链路风险分析框架，细分智能体风险类型 [11] - 2025年被称为"智能体元年"，AI智能体实现从"我说AI答"到"我说AI做"的范式突变，加速AI商业化落地 [11] 电力板块回落 - 电力板块集体回落，华银电力、拓日新能跌停，深南电A跌超8%，乐山电力、豫能控股跌近7% [13][14] - 华银电力此前10个交易日累计涨幅超100%，公司提示股价存在较高炒作风险及短期回落风险 [15] - 拓日新能预计上半年亏损4800万元至6800万元，光伏行业竞争加剧导致产品价格持续下行 [15]