疫病影响 - 年初1-2月南北方部分地区出现仔猪腹泻疫病，存在区域性差异[1] - 5-6月广东降雨量大导致雨水季猪病，对出栏造成影响[1][11] - 两广部分代表性企业受疫病影响，但养殖企业D表示自身影响可控[23] - 近日猪价下跌证伪了"疫病影响大猪少"的说法[30] 产能趋势 - 行业预计迎来缓慢降产阶段，官方通过环保等手段引导企业调整产能[2] - 养殖企业A当前产能10.4万头，新增项目落地速度放缓[5] - 养殖企业B年产规划200万头，今年存在猪苗外销[14] - 养殖企业D计划将能繁从8.57万头提升至9.5万头，目标出栏150-160万头[19] - 前35大企业2024年出栏合计2.3亿头，占比33%[18] 成本利润 - 养殖企业A当前育肥完全成本13.3元/kg，仍有调降空间[6] - 代养费广东地区280-320元/头[7] - 养殖企业D综合成本从一季度15.3元/kg降至二季度14.7元/kg，目标下半年14元/kg以下[19] - 规模企业下半年养殖成本仍有调降空间，行业或维持微利状态[2] 价格预期 - 市场普遍看好8月价格，但涨幅能否超过前高存在分歧[2][13][16] - 养殖企业A预计广东8月价格16-16.5元/kg[13] - 9月至四季度价格预期相对悲观[2][16] - 原料贸易商C认为8月行情可能不及预期，因养户集中出栏[18] 出栏情况 - 养殖企业A6月出栏17万头，低于月均20万头水平[5] - 广东主流出栏均重120-130kg，天热导致增重速度放慢[8] - 养殖企业B当下月均出栏15万头[14] 二次育肥 - 养殖企业A反映二次育肥今年已实现盈利[10] - 养殖企业B表示广东查票严格影响二次育肥，但限制消息反而刺激进场[14] 饲料市场 - 6月猪料环比增幅4-5%，反映存栏量不低[18] - 饲料企业E6月销量1.8万吨，全价料占比提升至80%[25][26] - 饲料企业F指出广西和广东猪源存在6-7毛/斤价差[28] 环保政策 - 新环保标准较高，执行严格[12] - 环保检查旨在控制产能过度扩张[16] - 养殖企业D表示环保严查对其影响不大[24] 需求端 - 广东猪肉消费同比增2-3个点，鲜销需求有增量但腌腊需求下降[10] - 当前屠宰量下降主要因天气炎热和学生放假[15] - 港澳出口需求减少导致价格低于广东内销价[29]