关税利好 - 中美双方同意自2025年8月12日起暂停实施24%的关税90天 同时保留剩余10%的关税 [1][7] - 中国商务部决定暂停对16家美国实体的出口管制措施90天 并取消对12家美国实体的相关措施 [7] - 特朗普对放行出口降规版Blackwell芯片持开放态度 该芯片速度比上一代快30倍 [8] 市场反应 - 日经225指数大涨超2%至42600点上方 突破2024年7月历史最高收盘纪录 [4][5] - 韩国KOSPI指数涨幅扩大至1%附近 自4月9日低位以来涨幅超40% [6] - A50指数开盘后直线拉升 国际油价、天然气和铜价均有不错涨幅 [11] 市场预期 - 若市场此前已预期关税延期 消息兑现后可能出现回落 [10] - 港股市场因特朗普加税言论导致避险情绪升温 消息兑现略超预期 [12] - A股融资余额持续攀升 显示市场已部分反映关税延期预期 [12] 机构观点 - 中信建投认为A股回调带来配置良机 海外边际改善利好新兴市场 [12] - 美联储9月降息预期升温至89.1% 可能推动外资回流新兴市场 [13]