市场整体表现 - A股三大股指集体拉升，沪指最高攀升至3688.09点，创2021年12月以来阶段新高，创业板指大涨近3% [1][2] - 港股同样走强，两大股指涨约2%，腾讯音乐-SW大涨超17%创历史新高 [1][3] - 市场交投活跃，7月上交所A股新开户196.36万户，同比增长70.5%，环比增长19.3%，两融余额再次突破2万亿元关口创十年新高 [7] 军工板块 - 军工板块强势拉升，航天科技近7日斩获5个涨停板，大元泵业连续3日涨停，长城军工再创新高 [2][5] - 机构认为军工行业基本面边际变化显著，2025年以来地面兵装板块累计上涨81%，军贸和阅兵成为核心催化剂 [5] - 今年阅兵将展示新一代传统武器装备及无人智能、水下作战等新型作战力量，这些新型力量或成军工装备未来主要发展趋势 [5] AI产业链 - AI产业链股集体飙升，光库科技20%涨停创历史新高，新易盛涨逾12%，中际旭创涨超5%均创出新高 [2][9] - 海外算力产业链进展提速，光模块市场有望维持高景气度，Meta、Google等海外CSP巨头加速在自研AI集群中部署液冷方案 [9] - 随着国产算力芯片突破，液冷技术后续有望在国内加速渗透，市场空间进一步打开 [9] 券商板块 - 券商板块盘中发力走高，长城证券、国盛金控涨停，东吴证券逼近涨停 [2][7] - 资本市场回暖推动券商中报业绩大幅增长，各业务板块均呈现显著的边际改善态势 [7] 其他活跃板块 - 光刻机概念活跃，中船特气、凯美特气等涨停 [2] - PEEK材料概念热度不减，华密新材盘中涨超10%创出新高 [2]