货币政策与流动性 - 央行8月累计开展1.2万亿元逆回购操作（5000亿元6个月期+7000亿元3个月期），超额续作3000亿元[3] - 市场预期3000亿元MLF到期后可能加量续作[3] - 美联储9月降息预期受挫，美国7月PPI同比3.3%（预期2.5%），环比0.9%创2022年6月以来最大涨幅[3] - 旧金山联储主席戴利反对9月50个基点大幅降息，芝加哥联储主席古尔斯比呼吁避免"仓促"降息[3] 资本市场改革与开放 - 新增K字签证吸引外国青年科技人才来华从事教育、科技、文化等领域活动[4] - 香港市场传言A+H股上市或设100-200亿元最低市值门槛，投行预计存量项目需2年消化[5] - 科创板首家未盈利企业西安奕材IPO过会，审核周期不足9个月[7] - 险资举牌潮再现，中国平安增持中国太保H股至5.04%，年内险资举牌达29次[6] 科技与数字经济 - 我国算力总规模全球第二，将推出数据产权等10余项制度，年底数据流通节点城市扩至50个[4] - 上海、天津、安徽试点"数据语料作价入股"新模式[4] - 全国首台国产商业电子束光刻机"羲之"进入应用测试，精度比肩国际主流设备[17] - 抖音电商整合即时零售与电商业务，开放小时达、次日达能力[15] - 字节跳动开源全模态PyTorch原生训练框架VeOmni[15] - 智元机器人发布统一世界模型平台Genie Envisioner[15] 行业动态 - 国家发改委启动"十五五"海洋经济规划编制，重点发展海上风电、海洋生物医药等新兴产业[4] - 7月快递业务量164亿件（+15.1%），收入1206.4亿元（+8.9%）[17] - 上海链家、贝壳找房隐藏二手房历史成交价格[17] - 航空运输协会发布自律公约，严禁捆绑销售、价外加价等行为[12] - 多地金融监管部门推出"反内卷"措施，规范房贷返点、车贷返佣等行为[13] 上市公司表现 - 京东Q2收入3567亿元（+22.4%），经调整净利润74亿元，新业务收入增长199%[7] - 网易Q2营收279亿元（+9.4%），游戏业务228亿元（+13.7%），净利润86亿元（+27.25%）[7] - 鸿海Q2营收1.79万亿新台币（+16%），净利润443.61亿新台币（+27%），预计Q3 AI服务营收增超1.7倍[8] - 微博Q2净营收4.448亿美元（+2%），经营利润1.456亿美元（+8%），MAU达5.88亿[8] - 达仁堂上半年净利润19.28亿元（+193.08%），川金诺净利润1.77亿元（+166.51%）[11] - 太辰光上半年净利润同比增长118%[10] 资本市场交易 - A股8月14日成交额2.31万亿元，上证指数跌0.46%报3666.44点，超4600股下跌[5] - 恒生指数跌0.37%报25519.32点，南向资金净买入10.34亿港元[5] - 融资融券交易投资者数量达52.34万名创年内新高[5] - 巴菲特Q2减持苹果2000万股、美国银行2631万股，新建仓联合健康、纽柯钢铁[19] - 高瓴HHLR美股持仓市值31.05亿美元，中概股占比超90%，拼多多为第一大重仓股[20] 国际宏观 - 美国上周初请失业金人数22.4万人，续请失业金人数195.3万人[18] - 英国Q2 GDP环比增长0.3%（预期0.1%），6月环比增长0.4%[18] - 特朗普签署行政命令放宽商业航天监管[18] - 美国财长贝森特澄清未施压美联储降息[18]