港股上市尽调关键操作要点 核心观点 - 文章系统梳理港股上市尽调环节中的关键操作要点，涵盖第三方访谈、管理层尽调、内控尽调、财务尽调及法律尽调等核心流程，旨在帮助中介机构规避审核风险并提升效率 [1][2][6][9][15] 尽调程序及范围 业务尽调 - 第三方访谈：投行牵头联合审计、保荐人及律师对客户/供应商/银行分层抽样访谈，覆盖不同业务模式（直销/分销、境内/境外）及前几大客户/供应商 [2][3][4] - 管理层访谈：深入了解业务模式、经营状况及内控管理，重点验证不同来源信息的一致性 [7] - 行业顾问访谈：评估企业市场地位、竞争优势及管理水平，与其他尽调结果交叉验证 [8] - 实地考察：生产型企业需核查厂房运营状态、排班记录与业务数据的匹配性 [8] 财务尽调 - 业绩指标分析：讨论财务指标变动原因，识别潜在财务造假 [9] - 工商税务调档：核对子公司数据与审计报告一致性 [10] - 财务模型搭建：基于历史业绩预测三张报表，进行敏感性分析及估值评估（如现金流量折现模型） [11] - 同行业比较：分析财务指标异常（如存贷双高、收入与现金流背离）的可持续性 [11][12][13] - 存货盘点：港股不强制投行参与，但需与审计师保持沟通 [14] 法律尽调 - 不合规事项：核查安全生产事故、业务牌照缺失等重大违规 [15] - 独立背景调查：委托第三方机构查册股东、董监高及客户/供应商的诉讼记录 [15] - 关联方核查：交叉比对关联人士名单，防范财务粉饰 [15] 课程内容补充 - 案例解析：涵盖7类上市失败原因，包括董事适任性、客户依赖、业务可持续性等 [23] - 课程结构：分7大模块系统讲解尽调流程、审核要点及实操技巧（如穿行测试、内控核查） [17][18][19][20] - 讲师背景：主讲人Leo Lin为香港中资投行执行董事，拥有超10年港股上市项目经验 [21] 会员权益 - 课程资源：提供400+精品课程（总时长1500小时）及配套PDF课件 [25][26][27] - 会员活动：季度线上活动及线下沙龙，特价购买知识产品 [28]