市场整体表现 - 市场全天震荡走低 创业板指跌4.25% 科创50指数跌超6% 沪指跌1.25% 深成指跌2.83% [2] - 沪深两市全天成交额2.54万亿元 较上个交易日放量1802亿元 全市场近3000只个股下跌 [2] - 零售、食品、造纸、光伏等板块涨幅居前 CPO、半导体、元件、军工等板块跌幅居前 [2] 芯片行业动态 - 寒武纪股价大跌14% 报1202元/股 总成交额超280亿元 [5] - 科创50指数调整样本 寒武纪权重达14.88% 前五大样本权重合计45.7% [7][8] - 指数调整导致约100亿元资金将从寒武纪流出 [9] - 中芯国际权重10.38% 澜起科技权重6.53% 中微公司权重4.71% 芯原股份权重2.72% [8] CPO概念板块 - 光模块、光芯片、光通信概念股大幅回调 新易盛跌超15% 中际旭创跌超13% 天孚通信跌超15% [11] - 剑桥科技、东山精密、华工科技10%跌停 仕佳光子、太辰光、联特科技、长芯博创跌幅超10% [13] - 富时中国A50指数纳入新易盛、中际旭创 剔除中国核电、中国联通、国电南瑞、万华化学 [15] AI产业链观点 - AI行情集中于上游基础设施类硬件 光模块、PCB等方向率先启动 [15] - 下游应用端滞涨因短期确定性不足 爆款单品和商业模式未出现 [16] - 应用端市场空间较上游硬件更广阔 建议布局AI+创新药、AIGC、端侧AI等方向 [16] 光伏储能板块 - 光伏概念逆势走强 安彩高科涨停 上能电气涨超13% 大全能源涨超7% [18] - 2025年海外新增光伏装机预计超300GW 同比增长约25% 全球新增装机预计570GW-630GW 同比增长约13% [20] - 光伏玻璃企业集体挺价拉涨 2.0mm单层镀膜玻璃9月新单价格较8月初上调2元/平方米 [21] 银行板块表现 - 银行股逆势走强 农业银行涨逾5% 邮储银行、中信银行涨逾2% [22] - 农业银行总市值达2.63万亿元 逼近工商银行位列A股第二 [25]