文章核心观点 - Arm架构在服务器处理器市场的份额正快速提升，2025年第二季度已达到25%，主要驱动力是英伟达基于Grace-Blackwell架构的机架级计算平台的广泛采用 [1][2] - 尽管增长迅速，但当前25%的市场份额与Arm基础设施负责人设定的2025年底达到50%的目标仍有显著差距 [3] - 除服务器市场外，Arm公司对个人电脑市场也抱有巨大野心，预测到2029年全球销售的Windows PC中将有一半由Arm芯片驱动 [4] Arm在服务器市场的进展 - 2025年第二季度，Arm CPU在服务器市场的份额达到25%，相比一年前的15%实现了显著增长 [1] - 市场份额增长的主要驱动力来自英伟达GB200和GB300 NVL72等基于Grace-Blackwell架构的机架级计算平台的广泛采用 [1] - 每台功耗达120千瓦的NVL72系统配备72枚Blackwell GPU与36枚Grace CPU，这些72核芯片基于Arm Neoverse V2架构 [2] - 与一年前Arm份额主要依赖AWS Graviton等定制云芯片不同，目前英伟达Grace平台带来的营收已可与云GPU相提并论 [2] 云服务厂商的Arm战略 - AWS自2018年便开始投入定制Arm芯片，而微软和谷歌在最近几年才真正重视这一路线，分别推出了Cobalt和Axion CPU [3] - 这些云厂商的定制Arm芯片既用于内部任务，也服务于面向客户的云工作负载 [3] 未来发展与生态系统 - 英伟达正在开发代号为Vera的新一代Arm CPU，将采用自研核心 [4] - 高通与富士通也在推进新一代服务器芯片研发，并已通过英伟达NVLink Fusion技术的兼容性认证 [4] - 未来可能出现基于不止英伟达自家CPU的"超级芯片"架构 [4] AI繁荣对市场的影响 - 受AI投资扩张推动，2025年第二季度服务器与存储组件市场同比增长高达44% [5] - SmartNIC与数据处理单元销售额几乎翻倍，主要受益于AI集群向以太网架构迁移的趋势 [5] - 定制AI ASIC的出货量已与GPU相当，但GPU仍占据加速器市场收入的主导地位 [5]