禾元生物发行上市进展 - 武汉禾元生物科技股份有限公司于9月22日晚间在上交所网站披露招股意向书、发行安排及初步询价公告，正式启动发行工作 [2] - 禾元生物是科创成长层新注册企业中首家启动发行工作的企业 [6] - 如果禾元生物完成发行工作，将成为科创成长层的首批新注册上市企业 [4] 禾元生物业务与技术亮点 - 公司全球首创“稻米造血”技术，获得国家“重大新药创制”科技重大专项支持 [6] - 公司自主研发的创新药重组人白蛋白注射液（水稻）已于今年7月通过国家药监局审评获批上市，有望解决我国人血清白蛋白长期依赖进口的局面 [6] 科创板“1+6”改革与市场动态 - 禾元生物启动发行是落实科创板“1+6”改革、增强对优质科技型企业的制度包容性和适应性的重要体现 [6] - 自今年6月宣布科创板“1+6”改革政策以来，科创板新增受理15家公司IPO申请，其中4家为未盈利企业，1家适用第五套标准 [9] - 目前已有3家未盈利企业IPO注册生效，其中2家为第五套标准企业 [10] 科创成长层建设与投资者参与 - 科创成长层新注册企业的发行准备已经就绪，上交所技术系统已完成全网通关测试并陆续上线 [10] - 证券公司有序组织投资者签署参与科创成长层交易的风险揭示书，已有500万户投资者开通科创成长层交易权限 [10] - 新增科创创新药ETF等多只ETF产品，为投资者投资科创板提供更多选择 [11] 发行承销规则创新 - 禾元生物是首家采用网下发行差异化限售与配售安排的公司，其网下整体限售比例不低于40% [6] - 公司对投资者报价设置了3档差异化限售档位，申购最高限售档位投资者的配售比例不低于最低限售档位的9倍 [6] - 今年3月上交所修订发行承销业务规则，明确未盈利企业可采用约定限售方式，鼓励专业机构在新股发行定价中发挥更大作用 [7]