存储芯片板块市场表现 - A股存储芯片板块在9月30日早盘持续冲高，江波龙涨超18%，聚辰股份和佰维存储均涨超10%，德明利和诚邦股份等多股涨停 [1] - 海外存储芯片股价隔夜大涨，闪迪大涨近17%，西部数据大涨超9%，铠侠大涨6%，希捷大涨5%，美光大涨超4% [1] - A股存储芯片板块全线爆发，板块涨幅一度接近4% [2] - 存储芯片板块指数显示上涨3.60%，换手率为2.85%，总成交金额达541.92亿元 [3] 存储芯片价格上涨动态 - 2025年9月存储市场第二轮涨价启动，闪迪宣布面向所有渠道和消费者客户的产品价格上调10%以上 [1][4] - 美光科技向渠道商发出通知，宣布其存储产品价格将上涨20%-30%，并自9月12日起所有DDR4、DDR5等产品暂停报价一周 [1][4] - 2025年存储市场第一轮涨价潮始于4月初，由闪迪打响第一枪 [3] - TrendForce预计2025年三季度和四季度一般型DRAM价格将季度环比增长10%-15%和8%-13%，若计入HBM，涨幅将扩大至15%-20%和13%-18% [4] - TrendForce预计NAND Flash在2025年三季和四季价格分别上涨3%-8%和5%-10% [4] 存储芯片细分市场趋势 - 在NAND Flash方向，企业级eSSD正逐步向HDD渗透并出现爆发，由于AI基建爆发导致Nearline HDD供应短缺，大容量QLC SSD出货可能于2026年出现爆发性增长 [5] - 在DRAM方向，三大原厂优先分配先进制程产能给高阶Server DRAM和HBM，排挤了PC、Mobile和Consumer应用的产能，导致2025年四季度旧制程DRAM价格涨幅可观 [5] - HBM在DRAM市场的渗透率预计在2025年三季度和四季度分别达到8%和11% [4] AI应用板块市场表现与驱动因素 - 人工智能应用板块表现强劲，昆仑万维、科大讯飞、金山办公等权重股一度拉高，板块涨幅一度超过1.5% [6][7] - DeepSeek发布V3.2版本，加入稀疏注意力机制DSA，并实现API大幅度降价 [8] - 寒武纪同步适配并开源大模型推理引擎vLLM-MLU源代码，实现在4台8卡MLU服务器上部署，昇腾也同步适配并完成优化 [8] - OpenAI推出新功能"Instant Checkout"，允许用户通过ChatGPT直接完成商品购买，未来将扩展至超过100万家Shopify商户 [9] - 申万宏源认为，API大幅降价有利于推理平权，增加推理用量，并为国产算力芯片部署扫平道路 [8]