概述 - 茂金属聚乙烯（mPE）是在茂金属催化体系下，由乙烯均聚或与α-烯烃共聚得到的聚合物，是产量最大、应用进展最快的茂金属聚合物产品 [2] - 得益于茂金属催化剂的单活性中心特性，mPE具备较窄的分子量分布和更均匀的共聚单体分布，性能显著优于传统聚乙烯，在薄膜、管材、瓶盖、电线电缆等领域具有优异表现 [4] - 全球主要生产企业包括ExxonMobil、Dow化学、Borealis等，国内主要企业有齐鲁石化、大庆石化、独山子石化、兰州石化、扬子石化、茂名石化、广东石化、沈阳石蜡化工、宁夏宝丰能源、浙石化等 [4] 市场供需：全球 - 2023年世界mPE总产能约为2800万吨/年，前四大生产企业产能合计约1400万吨/年，占全球总产能的50% [7] - ExxonMobil公司是全球最大mPE生产商，产能为581.6万吨/年，占全球产能的21%；Dow化学公司位居第二，产能为451万吨/年，占全球产能的16% [7][10] - 中国石油和中国石化产能分别提升至全球第三和第四位，产能分别为228.8万吨/年和203万吨/年，全球占比分别为8%和7% [8][10] - 从区域产能分布看，北美占比约31%，新加坡占比约14%，中东占比约10%，中国占比4.15% [9] - 2023年世界mPE需求量约为2500万吨，美洲、欧洲和亚洲是主要消费市场，消费量占比分别为25%、32%和21%，亚洲市场消费呈快速增长态势 [11] 市场供需：中国 - 2023年中国mPE表观消费量为259万吨，其中国内产量为36万吨，进口量为223万吨，自给率仅为13.8%，高度依赖进口 [13] - 国内产量有限的主要原因是国产料与进口料性能存在差距，以及国产茂金属催化剂与进口催化剂价差较大导致生产成本较高，生产企业常处于亏损状态 [13] - 截至2023年底，中国已开展mPE试生产或量产的装置设计产能合计约556.8万吨/年，但因起步较晚且受生产技术壁垒限制，装置开工率较低，产量有限 [13] - 未来中国已规划在建多套含mPE装置，预计新增总产能将超过600万吨/年，全面投产后可能面临激烈竞争，埃克森美孚（惠州）项目预计2025年投产 [15] - 2023年中国mPE消费结构中，薄膜应用占比最高，达88.9%，其中食品薄膜、棚膜、缠绕膜、热收缩膜、重包装膜分别占30.5%、16.8%、16.5%、10.6%和8.7%；管材应用占比8.0% [17] - 包装行业制品减薄化、单一包装膜等趋势将促进mPE需求增长，PERT管材、滚塑油箱等非包装领域应用也将保持强劲增长 [19] 工艺技术 - mPE生产工艺主要包括气相法、溶液法和淤浆法，2023年全球产能中，气相法占比61%，溶液法占比22%，淤浆法占比17% [21] - 溶液法工艺代表包括Dow公司的Dowlex工艺和NOVA公司的Sclairtech工艺，是在温度高于聚合物熔点条件下进行的聚合 [21] - 淤浆法工艺代表包括Innovene的Innovene S工艺、三井化学的CX工艺、Chevron Phillips的MarTECH ADL工艺，是产物悬浮于溶剂中的非均相沉淀聚合 [22] - 气相法工艺代表包括Univation的Unipol工艺、三井化学的Evolue工艺、Ineos的Innovene G工艺和中国石化GPE气相法工艺，是在流化床反应器内进行的配位聚合 [22] 应用进展 - mPE主要分为茂金属线型低密度聚乙烯（mLLDPE）、茂金属中密度聚乙烯（mMDPE）和茂金属高密度聚乙烯（mHDPE） [24] - 薄膜是mPE最主要的应用领域，其生产的薄膜具有韧性优、光学性能好、气味低、热封温度低等优点，主要产品包括透气膜、热收缩膜、重包装膜、缠绕膜等 [25] - 管材是mPE新产品研发重点，与无规共聚聚丙烯管材相比，mPE制成的PE-RT管材具有优异的长期耐高温蠕变性能、耐低温性能和高柔性 [30] - 在滚塑领域，mPE制品具有优良的抗冲击性能和韧性，可实现制品壁厚减薄和重量减轻，但目前该类产品主要依赖进口 [32] - mPE因其特殊的分子结构和力学性能，也非常适合用于生产要求高光泽度、低气味、良好加工性能的瓶盖，但该领域原料基本由外资或合资企业垄断 [33] - mPE在电线电缆、涂覆、防水卷材等领域也展现出优势，如分子量分布窄带来的加工稳定性、低气味、耐穿刺、耐候等特性，应用不断拓展 [34][35][36] 发展建议 - 未来中国PE整体产能将进入过剩阶段，国内同类产品竞争将更加激烈，进口产品主要因成本更低而具有优势 [38] - 生产mPE的核心是催化剂，中国虽已实现部分茂金属催化剂的国产化，但在茂金属化合物、硅胶载体、MAO等方面仍存在差距，需加快产业化攻关 [38] - 高端mPE生产所需的关键单体（如1-己烯、1-辛烯）的产业化存在差距，制约了高附加值产品的研发，应加大关键单体技术开发和产业化力度 [39] - 目前中国PE装置90%以上采用进口工艺技术，许多国外许可商的技术并不许可茂金属牌号，需加快装置改造以满足茂金属催化剂生产需求 [40] - 应加强材料微观结构技术创新，开发特殊分子结构和应用性能的产品，如具有长支链的mLLDPE、单釜双峰mPE产品，推动在高端领域的应用 [41]