AI行业反弹信号 - 上周CoreWeave盈利质疑告一段落，AI板块出现反弹迹象 [1] - 巴菲特旗下基金买入谷歌股票并卖出苹果，释放对AI算力方向的看好信号 [1] 科技巨头财务健康度对比 - 谷歌投资回报率最健康，亚马逊其次，微软呈下降趋势，Meta不稳定 [3] - 资本开支占现金流比值显示谷歌财务最稳健，与台积电并列最优 [5] - 谷歌毛利率持续攀升，搜索业务增长率达14%，整体业绩超预期34% [6] 大模型+云+ASIC一体化趋势 - 谷歌通过大模型、云服务和自研ASIC芯片的一体化战略实现业绩突破 [7][8] - 该模式已被多次讨论验证为行业大趋势 [9] 英伟达财务预测 - 下周四财报预计略超指引，实际营收555-560亿美元（原指引540亿） [10] - 下季度指引约610亿美元 [10] - 数据中心业务持续增长，从2024年Q1的145.14亿美元预计升至2026年Q4的562.29亿美元 [11] - 自由现金流从2023年10月的70.55亿美元预计增至2026年Q4的304.97亿美元 [11]