个人养老金制度核心机制 - 个人养老金制度是国家为基本养老保险参保人设立的补充养老储备制度，旨在提升退休生活质量，其年度缴存上限为1.2万元，额度当年有效、过期清零 [3] - 制度采用一人一户账户制，资金封闭运行，通常需达到法定退休年龄方可领取，特殊情况如大病或出国定居除外 [6] - 账户资金由个人自主投资，可选择符合规定的储蓄、理财、保险、公募基金等产品，也可暂不投资 [6] 个人养老金税收优惠政策 - 个人养老金核心吸引力在于递延纳税优惠：缴存资金可在当年应纳税所得额中全额扣除，投资收益暂不征税，领取时按3%的税率单独计算纳税 [6] - 节税效果取决于个人边际税率，税率越高节税越明显，全年应纳税所得额超过14.4万元（税率20%）的参与者获益显著 [10][11] - 具体节税金额（考虑领取时3%税率后）：年应纳税所得额在14.4万至30万区间，每年最高节税2040元；年应纳税所得额超过96万（税率45%），每年最高节税5040元 [11] 个人养老金可投资产品及特点 - 个人养老金产品选择多样，截至2025年12月15日，产品目录已达1256只，主要分为储蓄存款、保险产品、理财产品和公募基金四类 [15][16] - 公募基金中的养老目标基金Y份额享有费率优惠，管理费和托管费通常为同类A份额的5折，且不收取销售服务费，长期复利下优势明显 [12][13] - 在可投资产品中，公募基金历史收益率相对亮眼，截至2025年三季度末，全市场300只个人养老金Y份额基金中，有295只自成立以来收益率为正，占比超过98% [18] - 以中泰福瑞稳健养老一年持有混合发起（FOF）Y份额为例，自2025年3月26日增设至2025年9月30日，净值增长率为4.46%，同期业绩基准为4.08% [18] 参与个人养老金的具体流程 - 参与流程分为三步：在银行开立唯一账户、向账户转账缴存、自主选择投资产品 [20] - 缴存自由，金额可量力而行，缴存后需通过个人所得税APP填报扣除信息以享受税优 [22] - 该账户为长期投资工具，资金需为长期不动用的闲钱，因其封闭运作特性要求参与者做好长期规划 [22]