慧研智投受监管处罚事件核心观点 - 山西证监局对慧研智投开出开年一号罚单，认定其存在七项违规行为，责令其改正并暂停新增客户三个月，同时对公司核心管理层进行问责[1][3][6][7] 具体违规行为 - 营销宣传违规：部分营销内容存在误导性宣传，变相承诺收益[5] - 投资建议不合规：部分向客户提供的投资建议缺乏合理依据，未充分揭示潜在投资风险[5] - 引用信息不规范：引用有关信息、资料时，未注明出处和著作权人[5] - 人员管理失当：部分未在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问的人员向客户提供证券投资顾问服务[5] - 直播展业管控不足：自媒体平台直播展业合规管控不到位[5] - 廉洁从业管理缺失：公司廉洁从业管理不到位，未严格规范从业人员执业行为，近两年来已发现2名员工以个人名义向客户收取证券投资顾问服务费用[5] - 分支机构整改不力：深圳分公司被要求关停相关业务场所后，未及时关停相关场所并向监管报告，且有展业行为[5] - 高管履职问题：公司部分高级管理人员履职未备案，部分高级管理人员备案未履职[5] 监管处罚措施 - 对慧研智投采取责令改正并暂停新增客户3个月的行政监管措施[1][6] - 要求公司在暂停新增客户期间，每月向监管书面报告整改情况，监管将视整改情况组织验收，验收完成前不得新增客户[6] - 对公司时任董事长黄俊、分管投顾业务的董事龚毅飞、总经理胡凌燕以及合规总监王凌军均要求接受监管谈话[7] - 对时任深圳分公司负责人吴海涛、财务负责人何琼采取出具警示函的行政监管措施，并记入证券期货市场诚信档案[7] - 对未被登记为证券从业人员的侯铁峰、丁俊等人出具警示函[7] 公司历史与近期处罚记录 - 慧研智投是一家老牌投顾机构，于1995年注册成立，1998年取得经营证券期货业务许可证[7] - 2024年以来公司接连受到监管处罚，曾因使用“随便买随便赚”等误导性营销用语被山西证监局处以180万元罚款[2][8] - 回顾2025年，其武汉、广州、陕西等多家分公司先后因违规行为被属地证监局责令改正[8] - 截至2026年1月9日，在证监会更新的《被采取暂停新增客户监管措施的证券投资咨询机构名录》中，全国共有17家投顾机构及其分支被暂停新增客户，慧研智投旗下长沙、武汉、陕西三家分公司位列其中[8]