文章核心观点 - 财政部公布五项财政金融协同促内需一揽子政策 旨在通过贷款贴息和政府性融资担保等方式 加力提振消费和扩大民间投资 从而推动扩大有效需求 [1] 优化“双贴息”政策 - 个人消费贷款与服务业务经营主体贷款贴息政策实施期限统一延长至2026年12月31日 维持年贴息比例1个百分点及央地90%/10%的承担比例不变 [4] - 个人消费贷款贴息政策优化：将信用卡账单分期业务纳入支持范围 [6]；取消对消费领域的限制 各领域消费及新发生的信用卡账单分期经识别后可享贴息 [8]；取消单笔500元及单家机构累计1000元的贴息上限 维持单家机构每人每年累计3000元上限不变 [8]；将监管评级3A及以上的城商行、农合机构、外资行、消费金融公司、汽车金融公司等纳入经办机构范围 [8] - 服务业经营主体贷款贴息政策优化：单户可享受贴息的2026年新发放贷款规模上限提高至1000万元 [9]；支持领域在原有8类基础上 新增数字、绿色、零售3类消费领域 [9]；经办银行范围扩大至21家全国性银行及监管评级3A及以上的城商行、省级农商行、省会城市农商行、外资银行 [9] 中小微企业贷款贴息政策 - 对2026年1月1日起发放的符合条件的贷款 中央财政给予年化1.5个百分点、期限不超过2年的贴息 单户贴息贷款规模上限为5000万元 [11] - 政策重点支持中小微企业增加投资和扩大再生产 实施期限暂定1年 [11] - 支持投向领域广泛 包括新能源汽车、工业母机、医药工业等十多个重点产业链 生产性服务业 农副产品加工业 以及以人工智能为代表的新兴领域 [11] - 经办银行包括21家全国性银行及监管评级3A及以上的城商行、省级农商行、省会城市农商行、外资银行 [11] 优化设备更新贷款财政贴息政策 - 政策实施期限延长至2026年12月31日 中央财政对相关固定资产贷款本金贴息1.5个百分点 贴息期限不超过2年 [13] - 将科技创新和技术改造再贷款政策支持的、银行2026年起新发放的科技创新类贷款纳入中央财政贴息范围 [13] - 在原有支持领域基础上 新增建筑和市政、用能设备、航空器材、电子信息、人工智能、养老等十余个领域 加大对高端化、智能化、绿色化、数字化设备更新的支持 [13] 民间投资专项担保计划 - 计划额度为5000亿元 分两年实施 旨在通过政府性融资担保增信分险 支持民间投资 [15] - 支持符合条件的中小微企业民间投资贷款 用于设备原材料购买、技术改造、数智化改造、厂房扩建、店面装修、经营周转等生产经营活动 以及用于多个消费领域场景拓展和升级改造的中长期贷款 [15] - 风险分担机制：银行承担风险比例不低于20% 政府性融资担保体系承担不高于80% [15]；国家融资担保基金设置差异化分险比例 贷款期限1-3年分险不超过30% 3-5年不超过35% 5年以上不超过40% [15] - 中央财政支持降低担保费率 国家融资担保基金再担保费减半收取 直保机构担保费率不得超过1% [16] - 单户授信担保额度不高于2000万元 [16]；国家融资担保基金将该项业务代偿率上限由4%提高至5% [16] - 中央财政对国家融资担保基金新增代偿支出给予风险补偿 [16]；并向国家融资担保基金注资50亿元以增强其资本实力 实施三级担保体系股权投资与业务联动 适当向中西部地区倾斜 [16]