债券发行概况 - 申万宏源证券首次作为联合主承销商，助力桂林银行完成2025年第二期绿色金融债券发行[3] - 本期债券简称“25桂林银行绿色债02”，发行规模25亿元，期限3年，票面利率1.90%[3] - 债券全场认购倍数达2.28倍，市场反响热烈，吸引了近50家广西区外机构参与认购[3][5] 发行人桂林银行基本面 - 桂林银行为国有控股银行，成立于1997年，注册资本90.31亿元[4] - 截至2025年三季度，公司并表资产总额达6,056.21亿元，连续多年维持AAA主体信用评级[4] - 公司定位为“服务乡村振兴的银行”，构建了覆盖“市-县-乡-村”的四级服务网络[4] - 公司率先制定广西城商行首个绿色金融发展规划，打造了“绿色生态贷”、“可持续发展挂钩贷款”等创新产品体系，并落地国内首笔“零碳”跨境金融业务[4] 募集资金用途与环境效益 - 所募资金将专项用于投放《绿色金融支持项目目录（2025年版）》支持的绿色产业项目相关贷款[5] - 资金投放预计可实现节约标准煤、减排二氧化碳等显著环境效益[5] 合作意义与未来展望 - 本期债券是申万宏源证券与桂林银行的首次绿色金融合作，为双方后续深化合作奠定良好开局[5] - 未来双方将进一步拓展在绿色金融、乡村振兴金融等领域的合作广度与深度，共同探索绿色债券创新模式[5] - 合作旨在积极服务国家“双碳”战略与区域实体经济高质量发展[5]