国产芯片板块市场表现 - 4月24日，国产芯片板块盘中直线拉升，截至午盘，海光信息大涨超10%，龙芯中科、中芯国际、通富微电、寒武纪、摩尔线程等龙头股纷纷跟涨 [1] - 截至4月24日早盘收盘，GPU指数成分股中，海光信息涨10.48%至291.00元，中芯国际涨6.76%至113.14元，寒武纪涨6.02%至1402.58元，沐瞳股份-U涨5.22%至705.00元，摩尔线程-U涨4.86%至635.08元，龙芯中科涨4.59%至157.58元，通富微电涨3.60%至48.94元，长电科技涨1.80%至45.21元，华天科技涨0.32%至12.51元 [2] DeepSeek-V4模型发布与影响 - DeepSeek官方发布全新系列模型DeepSeek-V4预览版本并同步开源，该模型拥有百万字超长上下文，在Agent能力、世界知识和推理性能上实现国内与开源领域的领先 [3] - DeepSeek-V4已首次实现与华为昇腾等国产芯片的深度适配，标志着中国AI产业在摆脱对国外技术生态依赖、推进去CUDA化进程中迈出关键一步 [3] - DeepSeek-V4分为deepseek-v4-pro和deepseek-v4-flash两个版本，受限于高端算力，目前Pro服务吞吐有限，预计下半年昇腾950超节点批量上市后，Pro价格会大幅下调 [3] - DeepSeek概念股明显异动，皖通科技在7分钟内由跌转涨并直线封板 [3] 华为昇腾芯片发展进程 - 昇腾芯片是华为AI算力战略的基础，2018年发布首款昇腾310芯片，2019年推出昇腾910芯片 [4] - 2025年，昇腾910C芯片随Atlas900超节点规模部署 [4] - 2025年9月，华为官宣昇腾950系列芯片，其中昇腾950PR将于2026年第一季度推出，首支持标卡和超节点服务器形态 [4] 机构对国产算力产业链观点 - 山西证券指出，DeepSeek-V4等国产大模型有望原生适配国产算力，供需两旺下，国产AI芯片对国产通信芯片解决方案的需求更为迫切 [4] - 随着更多国产GPU/ASIC标的登陆资本市场，国产算力芯片的供给能力正大幅增强，建议关注超节点交换芯片、IODchiplet、国产高速网卡三大算力通信方向 [4] - 中信证券研报指出，Agent&多模态等应用爆发驱动Token调用量井喷，进而导致国内算力荒，国产大模型在推理端积极适配为国产算力厂商带来加速放量机遇 [4] - 中信证券预计2026年国产算力芯片出货量至少实现翻倍以上增长，将为算力设计公司、先进制程、先进封装、先进存储以及配套产业链带来强劲增长动能 [4]