市场整体表现 - A股三大指数集体走强，沪指涨1.08%收报4225.02点，创近11年新高；深证成指涨2.16%收报15899.30点；创业板指涨3.50%收报3928.97点 [3] - 沪深京三市成交额达到35657亿元，较上一交易日大幅放量4898亿元，实现放量突破 [3][4] - 市场上涨由权重指标股主导，上涨个股3064家，下跌个股2054家，但个股涨幅中位数仅0.33% [6] - 港股大幅低开后震荡走高，恒生指数与恒生科技指数均收红 [7] 关键驱动板块 - 科技股是市场主角，半导体板块开盘跳空高开，全天强势上行，收盘半导体指数涨幅约5% [4] - 通信设备板块（以光模块和CPO为代表）早盘短暂调整后持续走高，收盘涨幅2.67%，与半导体板块形成轮动格局 [4] - 金融股（证券、保险板块）在上午10点左右强势上攻，化解指数回补缺口风险，提振市场情绪，证券板块涨幅约1.5%，保险板块涨幅1.05% [5] 板块分化与调整 - 贵金属、汽车板块调整幅度较大 [6] - AI应用方向（游戏、院线、传媒、IT服务、软件开发等）调整显著，未与硬件科技股同步上涨，“软硬”分化明显 [6] - 半导体板块中，“纪联海中”四家公司对指数贡献较大，但盘中未创出本轮行情新高；澜起科技领涨板块，进一步打开上行空间 [4] 行情背景与驱动因素 - 本轮半导体、芯片、存储芯片行情主要受美股相关板块带动，例如英特尔股价自4月底66美元/股涨至近130美元/股 [6] - 美股费城半导体指数当前平均市盈率仅24倍，本轮上涨源于业绩提升与行业巨头合作结盟，而国内半导体行业仍处于内卷状态，与海外差距明显 [6] - 消息面上，特朗普访华时间确定，作为中美双边关系重要事件，有望改善外部环境、缓和贸易摩擦、缓解技术封锁，构成重大利好，是A股强势走强的核心支撑之一 [7]