文章核心观点 - 国泰海通证券将于2026年6月3日至4日在云南昆明举办2026年中期策略会，会议将围绕宏观经济、政策、科技、地产、金融、消费、周期、新能源等多个领域，探讨2026年下半年的投资策略与市场展望 [1][2][3] 宏观经济与政策展望 - 6月3日主论坛将探讨中国宏观经济和政策展望、全球宏观经济展望以及科技领域前沿问题 [2][3] - 6月3日下午分会场将进行2026H2宏观经济和政策展望、中国权益投资展望、低利率背景下的绝对收益探索、IPO中期市场展望、基金市场回顾与展望以及2026H2固定收益展望等专题讨论 [4] 科技与AI领域 - 计算机分会场主题为“AI开花，科技自立”，议题包括企业级AI从“能力展示”向“结果交付”的关键路径、具身数据采集与训练、AI驱动工业智算 [4] - 6月4日设有“Al in 金融”分会场 [13] - 6月4日设有“大模型驱动效能跨越，高带宽定义光联时代”分会场 [15] - 6月4日设有“AI应用及IP价值提升构建新投资机会”分会场，议题涵盖垂类AI应用、AI动画、AI漫剧、AI真人剧及3D大模型语料 [21][23] 地产与核心资产 - 设有“地产链复苏与核心资产价值重估”分会场，议题包括十五五房地产趋势与机遇、不动产REITs、有核心竞争力的资产价值重估以及科技产业链中的高价值环节 [5][7][8] 金融与资产配置 - 设有“量化进化之路：从策略迭代到ETF配置”分会场，议题包括AI浪潮下的核心配置机会、2026年下半年权益ETF投资机会展望、穿越牛熊的指数探索、盈利回归下红利ETF投资策略、商品ETF和QDII指数配置展望以及不同风险偏好的ETF配置策略 [7][9][10] - 6月4日设有“2026H2大类资产配置”分会场，议题包括地缘政治格局、低利率时期的资产配置、2026H2十大投资主题展望、大类资产配置展望、宏观驱动型股债动态配置策略以及2026H2港股投资展望 [9][10][11] - 设有“地缘局势、经济政策与全球资产配置”分会场，议题包括中东局势与国际形势分析、2026年下半年中美经济政策展望以及2026年下半年全球大类资产走势研判 [12][14] - 设有非银金融与银行策略报告专场 [17] 消费与产业 - 6月4日消费相关议题包括食品饮料、美妆、消费科技、服务消费、高油价影响、纺织服装、农林牧渔以及家电出海 [13] - 设有“不可或缺的汽车工业”分会场，议题包括二手车行业展望、汽车零部件外延式发展展望以及汽车科技展望 [22][24] - 设有“Z世代新能源”分会场 [26] 周期与战略资产 - 设有“战略资产与周期复兴”分会场，议题涵盖金属、煤炭、建材、电力改革、石化以及油运行业 [26][27] - 期货分会场主题为“Commodities 2.0：大宗商品的韧性时代”，议题覆盖原油、甲醇尿素、农产品、新能源品种、有色金属及黑色金属 [28][30] 创新医药与REITs - 设有“中国创新医药产业的全球定价时刻”分会场 [16] - 设有“REITs分会场”，议题包括2026年REITs市场新特征、2026H2市场展望以及圆桌论坛 [27][28][29]